Приложение 2. Результаты расчета финансовой модели реализации мероприятий по использованию древесных отходов в качестве топлива

Приложение 2.

 

Результаты расчета финансовой модели реализации мероприятий по использованию древесных отходов в качестве топлива

 

Портфель проекта "Древесные отходы"

 

 

тыс. руб.

 

 

 

 

АЛЬТ-инвест_ Сумм 6.04

 

 

 

 

 

 

Портфель проектов компании

 

 

 

 

 

 

Состав портфеля

 

 

 

 

 

 

Название компании:

 

 

 

 

 

 

Древесные отходы

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

СПИСОК ПРОЕКТОВ

Учитывать?

Источник

 

 

 

Производство пеллет в Курганской области

1

Учитывать

Проект

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Не обнулять баланс проекта после его окончания

1

Да, не обнулять

 

 

 

 

Последнее обновление проектов из внешних книг:

11.11.2008 14:30

 

 

 

 

Параметры бюджета портфеля проектов

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Дата начала первого периода

01.01.2011

 

 

 

 

 

Длительность

17 лет

 

 

 

 

 

Шаг планирования

год

 

 

 

 

 

Валюта для отображения результатов

тыс. руб.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Периоды осуществления проектов

с периода

по период

 

 

 

 

Производство пеллет в курганской области

1

17

 

 

 

 

ГАРАНТ:

Начало. См. окончание

Сводный отчет об инвестициях в проект

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

Потребность в инвестициях

55 708

128 661

770

474

-945

-283

306

164

Инвестиции в оборудование и прочие активы

52 600

125 499

0

0

0

0

0

0

Прирост чистого оборотного капитала

3 108

3 162

770

474

-945

-283

306

164

Привлечение финансирования

52 600

125 499

0

0

0

0

708

4 476

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Средства собственников

0

0

0

0

0

0

0

0

Средства от текущей деятельности

0

0

0

0

0

0

0

0

Целевое финансирование

0

0

0

0

0

0

0

0

Средства от инвесторов строительства

0

0

0

0

0

0

0

0

Поступление денег от кредита

52 600

125 499

0

0

0

0

708

4 476

Возврат финансирования

3 156

16 324

29 071

28 986

28 889

28 778

28 795

29 650

Выплаченные проценты

3 156

14 930

22 880

21 928

20 843

19 605

18 272

17 130

Возврат кредитов

0

1 394

6 191

7 058

8 046

9 173

10 523

12 520

Справка: остаток средств на счете (портфель проектов)

0

8 906

17 642

17 901

20 650

20 640

18 150

ГАРАНТ:

Окончание. См. начало

Сводный отчет об инвестициях в проект

2019

2020

2021

2022

2023

2024

2025

2026

2027

Итого

Потребность в инвестициях

-139

225

220

219

196

241

298

146

-82

186 178

Инвестиции в оборудование и прочие активы

0

0

0

0

0

0

0

0

0

178 099

Прирост чистого оборотного капитала

-139

225

220

219

196

241

298

146

-82

8 079

Привлечение финансирования

5 220

6 004

7 016

8 251

9 742

0

0

0

0

219 515

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Средства собственников

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

Средства от текущей деятельности

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

Целевое финансирование

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

Средства от инвесторов строительства

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

Поступление денег от кредита

5 220

6 004

7 016

8 251

9 742

0

0

0

0

219 515

Возврат финансирования

30 809

32 421

34 854

39 012

48 509

21 199

1 750

1 750

1 750

405 702

Выплаченные проценты

15 747

14 030

11 848

8 929

4 473

1 750

1 750

1 750

1 750

200 769

Возврат кредитов

15 063

18 392

23 006

30 083

44 036

19 449

0

0

0

204 933

Справка: остаток средств на счете (портфель проектов)

16 187

17 514

18 154

18 717

19 058

17 692

9 488

20 158

51 825

84 665

ГАРАНТ:

Начало. См. окончание

Сводный отчет о прибылях и убытках

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

Выручка (нетто)

47 564

100 597

106 432

112 392

117 562

122 382

127 277

132 368

Себестоимость

36 987

84 779

90 605

95 097

99 679

104 290

108 983

113 451

в том числе

 

 

 

 

 

 

 

 

Сырье и материалы

9 000

19 080

20 110

21 035

21 961

22 861

23 707

24 513

Оплата производственного персонала

5 739

12 293

13 129

13 995

14 849

15 666

16 465

17 239

Прочие производственные расходы

19 276

43 344

47 304

50 004

52 807

55 701

58 749

61 637

Амортизация

2 972

10 062

10 062

10 062

10 062

10 062

10 062

10 062

Валовая прибыль

10 576

15 818

15 827

17 295

17 882

18 092

18 294

18 917

Налоги, кроме налога на прибыль

458

3 034

2 812

2 591

2 370

2 148

1 927

1 706

Проценты

3 156

14 930

22 880

21 928

20 843

19 605

18 272

17 130

Прибыль (убыток) от операционной деятельности

6 963

-2 145

-9 865

-7 224

-5 330

-3 662

-1 905

82

Прибыль до налогообложения

6 963

-2 145

-9 865

-7 224

-5 330

-3 662

-1 905

82

Налог на прибыль

1 393

1 495

0

0

0

0

0

608

Чистая прибыль (убыток)

5 570

-3 640

-9 865

-7 224

-5 330

-3 662

-1 905

-527

Прибыль до налога, процентов и амортизации (EBITDA)

13 090

22 847

23 076

24 766

25 575

26 006

26 429

27 274

Прибыль до процентов и налога (EBIT)

10 119

12 785

13 014

14 704

15 513

15 944

16 367

17 212

Посленалоговая операционная прибыль (NOPLAT)

5 570

-3 640

-9 865

-7 224

-5 330

-3 662

-1 905

-527

Нераспределенная прибыль (за период)

5 570

-3 640

-9 865

-7 224

-5 330

-3 662

-1 905

-527

Нераспределенная прибыль (на начало периода, нарастающим итогом)

0

5 570

1 930

-7 936

-15 160

-20 490

-24 151

-26 057

Нераспределенная прибыль (на конец периода, нарастающим итогом)

5 570

1 930

-7 936

-15 160

-20 490

-24 151

-26 057

-26 583

ГАРАНТ:

Окончание. См. начало

Сводный отчет о прибылях и убытках

2019

2020

2021

2022

2023

2024

2025

2026

2027

Итого

Выручка (нетто)

137 663

143 169

148 896

154 852

161 046

167 488

174 187

181 155

188 401

2 323 430

Себестоимость

117 675

121 820

126 048

130 439

134 997

139 731

144 646

146 778

144 988

1 940 994

в том числе

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Сырье и материалы

25 298

26 082

26 864

27 670

28 500

29 355

30 236

31 143

32 077

419 495

Оплата производственного персонала

18 014

18 753

19 522

20 322

21 155

22 023

22 926

23 866

24 844

300 798

Прочие производственные расходы

64 300

66 923

69 600

72 384

75 280

78 291

81 422

84 679

88 067

1 069 769

Амортизация

10 062

10 062

10 062

10 062

10 062

10 062

10 062

7 090

0

150 931

Валовая прибыль

19 988

21 349

22 848

24 413

26 049

27 757

29 541

34 377

43 413

382 436

Налоги, кроме налога на прибыль

1 484

1 263

1 041

820

599

377

156

0

0

22 786

Проценты

15 747

14 030

11 848

8 929

4 473

1 750

1 750

1 750

1 750

200 769

Прибыль (убыток) от операционной деятельности

2 758

6 057

9 958

14 664

20 977

25 630

27 635

32 627

41 663

158 881

Прибыль до налогообложения

2 758

6 057

9 958

14 664

20 977

25 630

27 635

32 627

41 663

158 881

Налог на прибыль

2 475

2 943

3 469

4 042

4 753

5 332

5 733

6 731

8 538

47 512

Чистая прибыль (убыток)

282

3 114

6 489

10 622

16 224

20 298

21 903

25 896

33 125

111 369

Прибыль до налога, процентов и амортизации (EBITDA)

28 566

30 148

31 868

33 655

35 512

37 442

39 447

41 467

43 413

510 582

Прибыль до процентов и налога (EBIT)

18 504

20 086

21 806

23 593

25 450

27 380

29 385

34 377

43 413

359 650

Посленалоговая операционная прибыль (NOPLAT)

282

3 114

6 489

10 622

16 224

20 298

21 903

25 896

33 125

111 369

Нераспределенная прибыль (за период)

282

3 114

6 489

10 622

16 224

20 298

21 903

25 896

33 125

111 369

Нераспределенная прибыль (на начало периода, нарастающим итогом)

-26 583

-26 301

-23 187

-16 698

-6 076

10 148

30 446

52 349

78 244

 

Нераспределенная прибыль (на конец периода, нарастающим итогом)

-26 301

-23 187

-16 698

-6 076

10 148

30 446

52 349

78 244

111 369

 

ГАРАНТ:

Начало. См. окончание

Сводный отчет о движении денежных средств

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

Поступления от продаж

56 125

118 704

125 589

132 622

138 723

144 410

150 187

156 194

Затраты на материалы и комплектующие

-10 620

-22 514

-23 730

-24 822

-25 914

-26 976

-27 975

-28 926

Зарплата

-5 739

-12 293

-13 129

-13 995

-14 849

-15 666

-16 465

-17 239

Общие затраты

-22 746

-51 145

-55 818

-59 005

-62 313

-65 727

-69 324

-72 732

Налоги

-1 850

-4 529

-2 812

-2 591

-7 714

-10 036

-9 995

-10 633

Выплата процентов по кредитам

-3 156

-14 930

-22 880

-21 928

-20 843

-19 605

-18 272

-17 130

Денежные потоки от операционной деятельности

12 014

13 293

7 220

10 281

7 090

6 400

8 157

9 536

Инвестиции в оборудование и прочие активы

-52 600

-125 499

0

0

0

0

0

0

Прирост чистого оборотного капитала

-3 108

-3 162

-770

-474

945

283

-306

-164

Денежные потоки от инвестиционной деятельности

-55 708

-128 661

-770

-474

945

283

-306

-164

Поступления кредитов

52 600

125 499

0

0

0

0

708

4 476

Возврат кредитов

0

-1 394

-6 191

-7 058

-8 046

-9 173

-10 523

-12 520

Денежные потоки от финансовой деятельности

52 600

124 105

-6 191

-7 058

-8 046

-9 173

-9 815

-8 044

Суммарный денежный поток за период

8 906

8 736

258

2 750

-10

-2 489

-1 964

1 327

Денежные средства на начало периода

0

8 906

17 642

17 901

20 650

20 640

18 150

16 187

Денежные средства на конец периода

8 906

17 642

17 901

20 650

20 640

18 150

16 187

17 514

ГАРАНТ:

Окончание. См. начало

Сводный отчет о движении денежных средств

2019

2020

2021

2022

2023

2024

2025

2026

2027

Итого

Поступления от продаж

162 442

168 940

175 697

182 725

190 034

197 636

205 541

213 763

222 313

2 741 648

Затраты на материалы и комплектующие

-29 851

-30 777

-31 700

-32 651

-33 630

-34 639

-35 679

-36 749

-37 851

-495 005

Зарплата

-18 014

-18 753

-19 522

-20 322

-21 155

-22 023

-22 926

-23 866

-24 844

-300 798

Общие затраты

-75 875

-78 970

-82 128

-85 413

-88 830

-92 383

-96 078

-99 922

-103 918

-1 262 328

Налоги

-12 611

-13 235

-13 948

-14 726

-15 660

-16 480

-17 144

-18 491

-20 825

-193 280

Выплата процентов по кредитам

-15 747

-14 030

-11 848

-8 929

-4 473

-1 750

-1 750

-1 750

-1 750

-200 769

Денежные потоки от операционной деятельности

10 344

13 176

16 551

20 684

26 286

30 360

31 965

32 986

33 125

289 468

Инвестиции в оборудование и прочие активы

0

0

0

0

0

0

0

0

0

-178 099

Прирост чистого оборотного капитала

139

-225

-220

-219

-196

-241

-298

-146

82

-8 079

Денежные потоки от инвестиционной деятельности

139

-225

-220

-219

-196

-241

-298

-146

82

-186 178

Поступления кредитов

5 220

6 004

7 016

8 251

9 742

0

0

0

0

219 515

Возврат кредитов

-15 063

-18 392

-23 006

-30 083

-44 036

-19 449

0

0

0

-204 933

Денежные потоки от финансовой деятельности

-9 843

-12 388

-15 991

-21 831

-34 294

-19 449

0

0

0

14 582

Суммарный денежный поток за период

640

563

341

-1 366

-8 204

10 670

31 667

32 840

33 207

117 872

Денежные средства на начало периода

17 514

18 154

18 717

19 058

17 692

9 488

20 158

51 825

84 665

 

Денежные средства на конец периода

18 154

18 717

19 058

17 692

9 488

20 158

51 825

84 665

117 872

 

ГАРАНТ:

Начало. См. окончание

Сводный баланс

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

Денежные средства

8 906

17 642

17 901

20 650

20 640

18 150

16 187

17 514

Дебиторская задолженность

4 677

9 892

10 466

11 052

11 560

12 034

12 516

13 016

Авансы уплаченные

389

859

928

978

1 029

1 082

1 135

1 186

Материалы и комплектующие

750

1 590

1 676

1 753

1 830

1 905

1 976

2 043

НДС на приобретенные товары

4 552

16 825

9 802

2 358

0

0

0

0

Суммарные оборотные активы

19 274

46 808

40 772

36 791

35 059

33 171

31 813

33 759

Внеоборотные активы

41 605

137 898

127 835

117 773

107 711

97 649

87 587

77 525

Оборудование и прочие активы

41 605

137 898

127 835

117 773

107 711

97 649

87 587

77 525

Суммарные внеоборотные активы

41 605

137 898

127 835

117 773

107 711

97 649

87 587

77 525

= итого активов

60 879

184 706

168 607

154 565

142 771

130 821

119 400

111 284

Кредиторская задолженность

1 946

4 297

4 640

4 890

5 147

5 408

5 676

5 930

За поставленные товары

1 946

4 297

4 640

4 890

5 147

5 408

5 676

5 930

За внеоборотные активы

0

0

0

0

0

0

0

0

Расчеты с бюджетом

584

1 392

981

944

2 243

2 840

2 847

3 023

Расчеты с персоналом

178

382

408

435

462

487

512

536

Суммарные краткосрочные обязательства

2 709

6 071

6 029

6 269

7 851

8 735

9 035

9 489

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Долгосрочные обязательства

52 600

176 705

170 514

163 456

155 410

146 237

136 422

128 378

Нераспределенная прибыль

5 570

1 930

-7 936

-15 160

-20 490

-24 151

-26 057

-26 583

Суммарный собственный капитал

5 570

1 930

-7 936

-15 160

-20 490

-24 151

-26 057

-26 583

= итого пассивов

60 879

184 706

168 607

154 565

142 771

130 821

119 400

111 284

ГАРАНТ:

Окончание. См. начало

Сводный баланс

2019

2020

2021

2022

2023

2024

2025

2026

2027

Денежные средства

18 154

18 717

19 058

17 692

9 488

20 158

51 825

84 665

117 872

Дебиторская задолженность

13 537

14 078

14 641

15 227

15 836

16 470

17 128

17 814

18 526

Авансы уплаченные

1 233

1 280

1 328

1 377

1 429

1 482

1 537

1 594

1 654

Материалы и комплектующие

2 108

2 173

2 239

2 306

2 375

2 446

2 520

2 595

2 673

НДС на приобретенные товары

0

0

0

0

0

0

0

0

0

Суммарные оборотные активы

35 033

36 249

37 267

36 603

29 128

40 556

73 010

106 668

140 725

Внеоборотные активы

67 463

57 401

47 339

37 277

27 215

17 152

7 090

0

0

Оборудование и прочие активы

67 463

57 401

47 339

37 277

27 215

17 152

7 090

0

0

Суммарные внеоборотные активы

67 463

57 401

47 339

37 277

27 215

17 152

7 090

0

0

= итого активов

102 495

93 650

84 605

73 879

56 342

57 708

80 100

106 668

140 725

Кредиторская задолженность

6 167

6 402

6 640

6 887

7 144

7 410

7 686

7 972

8 270

За поставленные товары

6 167

6 402

6 640

6 887

7 144

7 410

7 686

7 972

8 270

За внеоборотные активы

0

0

0

0

0

0

0

0

0

Расчеты с бюджетом

3 534

3 705

3 900

4 111

4 362

4 586

4 771

5 127

5 731

Расчеты с персоналом

560

583

607

632

658

685

713

742

773

Суммарные краткосрочные обязательства

10 261

10 690

11 147

11 630

12 164

12 680

13 169

13 842

14 774

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Долгосрочные обязательства

118 535

106 147

90 157

68 325

34 031

14 582

14 582

14 582

14 582

Нераспределенная прибыль

-26 301

-23 187

-16 698

-6 076

10 148

30 446

52 349

78 244

111 369

Суммарный собственный капитал

-26 301

-23 187

-16 698

-6 076

10 148

30 446

52 349

78 244

111 369

= итого пассивов

102 495

93 650

84 605

73 879

56 342

57 708

80 100

106 668

140 725

ГАРАНТ:

Начало. См. окончание

Сводные показатели финансовой состоятельности

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

Рентабельность активов

4,5%

-2,1%

-6,1%

-4,9%

-3,9%

-2,9%

-1,7%

-0,5%

Рентабельность собственного капитала

148,5%

121,2%

-

-

-

-

-

-

Рентабельность внеоборотных активов

6,2%

-2,7%

-8,0%

-6,4%

-5,2%

-4,0%

-2,3%

-0,7%

Прямые расходы к выручке от реализации

77,8%

84,3%

85,1%

84,6%

84,8%

85,2%

85,6%

85,7%

Прибыльность продаж

11,7%

-3,6%

-9,3%

-6,4%

-4,5%

-3,0%

-1,5%

-0,4%

Доля постоянных затрат

77,8%

81,4%

82,7%

82,4%

82,1%

81,9%

81,6%

81,5%

Точка безубыточности

35 306

85 339

91 089

95 035

99 201

103 452

107 794

111 849

"Запас прочности"

25,8%

15,2%

14,4%

15,4%

15,6%

15,5%

15,3%

15,5%

Рентабельность по EBITDA

35%

26%

25%

25%

25%

24%

24%

24%

Рентабельность по EBIT

27%

15%

14%

15%

15%

15%

15%

15%

Рентабельность по чистой прибыли

15%

-4%

-11%

-7%

-5%

-3%

-2%

0%

Эффективная ставка налога на прибыль

20,0%

0,0%

0,0%

0,0%

0,0%

0,0%

0,0%

743,9%

Коэффициент общей ликвидности

7,12

7,71

6,76

5,87

4,47

3,80

3,52

3,56

Чистый оборотный капитал

16 566

40 737

34 743

30 522

27 209

24 436

22 778

24 270

Коэффициент общей платежеспособности

0,09

0,01

-0,05

-0,10

-0,14

-0,18

-0,22

-0,24

Коэффициент автономии

0,10

0,01

-0,04

-0,09

-0,13

-0,16

-0,18

-0,19

Доля долгосрочных кредитов в валюте баланса

86%

96%

101%

106%

109%

112%

114%

115%

Общий коэффициент покрытия долга

3,82

1,54

1,01

1,09

1,00

0,91

0,93

1,04

Покрытие процентов по кредитам

3,21

0,86

0,57

0,67

0,74

0,81

0,90

1,00

ГАРАНТ:

Окончание. См. начало

Сводные показатели финансовой состоятельности

2019

2020

2021

2022

2023

2024

2025

2026

Рентабельность активов

0,3%

3,5%

8,2%

16,3%

28,5%

29,5%

23,5%

20,9%

Рентабельность собственного капитала

-

-

-

-

79,9%

49,0%

33,5%

27,3%

Рентабельность внеоборотных активов

0,5%

5,9%

15,3%

32,9%

73,1%

167,5%

617,8%

-

Прямые расходы к выручке от реализации

85,5%

85,1%

84,7%

84,2%

83,8%

83,4%

83,0%

81,0%

Прибыльность продаж

0,2%

2,2%

4,4%

6,9%

10,1%

12,1%

12,6%

14,3%

Доля постоянных затрат

81,2%

81,0%

80,7%

80,3%

79,7%

79,3%

79,4%

79,0%

Точка безубыточности

115 573

119 156

122 780

126 518

130 335

134 377

138 719

139 743

"Запас прочности"

16,0%

16,8%

17,5%

18,3%

19,1%

19,8%

20,4%

22,9%

Рентабельность по EBITDA

24%

24%

25%

26%

26%

27%

27%

28%

Рентабельность по EBIT

16%

16%

17%

18%

19%

20%

20%

23%

Рентабельность по чистой прибыли

0%

3%

5%

8%

12%

14%

15%

18%

Эффективная ставка налога на прибыль

89,8%

48,6%

34,8%

27,6%

22,7%

20,8%

20,7%

20,6%

Коэффициент общей ликвидности

3,41

3,39

3,34

3,15

2,39

3,20

5,54

7,71

Чистый оборотный капитал

24 771

25 559

26 120

24 972

16 964

27 876

59 840

92 827

Коэффициент общей платежеспособности

-0,26

-0,25

-0,20

-0,08

0,18

0,53

0,65

0,73

Коэффициент автономии

-0,20

-0,20

-0,16

-0,08

0,22

1,12

1,89

2,75

Доля долгосрочных кредитов в валюте баланса

116%

113%

107%

92%

60%

25%

18%

14%

Общий коэффициент покрытия долга

1,02

1,02

1,01

0,96

0,83

1,50

19,10

19,77

Покрытие процентов по кредитам

1,18

1,43

1,84

2,64

5,69

15,65

16,79

19,65

ГАРАНТ:

Начало. См. окончание

Эффективность полных инвестиционных затрат

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

Предполагаемый темп годового роста цен

6,5%

5,8%

5,8%

5,4%

4,6%

4,1%

3,7%

3,4%

Годовая ставка дисконтирования:

12%

12%

12%

12%

12%

12%

12%

12%

Ставка дисконтирования на расчетный период

12%

12%

12%

12%

12%

12%

12%

12%

Коэффициент дисконта для потока на начало периода

1,00

1,12

1,25

1,40

1,57

1,76

1,97

2,21

Учитываемые денежные потоки проекта:

 

 

 

 

 

 

 

 

Денежные потоки от операционной деятельности

12 014

13 293

7 220

10 281

7 090

6 400

8 157

9 536

За исключением процентов по кредитам

3 156

14 930

22 880

21 928

20 843

19 605

18 272

17 130

Денежные потоки от инвестиционной деятельности

-55 708

-128 661

-770

-474

945

283

-306

-164

Чистый денежный поток

-40 538

-100 439

29 329

31 735

28 878

26 289

26 123

26 501

Дисконтированный чистый денежный поток

-40 538

-89 678

23 381

22 589

18 353

14 917

13 235

11 988

Дисконтированный поток нарастающим итогом

-40 538

-130 216

-106 835

-84 246

-65 894

-50 977

-37 742

-25 754

ГАРАНТ:

Окончание. См. начало

Эффективность полных инвестиционных затрат

2019

2020

2021

2022

2023

2024

2025

2026

2027

Итого

Предполагаемый темп годового роста цен

3,2%

3,1%

3,0%

3,0%

3,0%

3,0%

3,0%

3,0%

3,0%

 

Годовая ставка дисконтирования:

12%

12%

12%

12%

12%

12%

12%

12%

12%

 

Ставка дисконтирования на расчетный период

12%

12%

12%

12%

12%

12%

12%

12%

12%

 

Коэффициент дисконта для потока на начало периода

2,48

2,77

3,11

3,48

3,90

4,36

4,89

5,47

6,13

 

Учитываемые денежные потоки проекта:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Денежные потоки от операционной деятельности

10 344

13 176

16 551

20 684

26 286

30 360

31 965

32 986

33 125

289 468

За исключением процентов по кредитам

15 747

14 030

11 848

8 929

4 473

1 750

1 750

1 750

1 750

200 769

Денежные потоки от инвестиционной деятельности

139

-225

-220

-219

-196

-241

-298

-146

82

-186 178

Чистый денежный поток

26 230

26 981

28 180

29 394

30 563

31 869

33 416

34 590

34 957

304 059

Дисконтированный чистый денежный поток

10 594

9 730

9 073

8 450

7 845

7 304

6 838

6 320

5 702

46 100

Дисконтированный поток нарастающим итогом

-15 160

-5 431

3 643

12 093

19 937

27 241

34 079

40 398

46 100

 

ГАРАНТ:

Начало. См. окончание

Основные показатели проектов

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

Выручка от реализации (без НДС)

47 564

100 597

106 432

112 392

117 562

122 382

127 277

132 368

Затраты на производство (без НДС)

37 445

87 812

93 417

97 688

102 049

106 438

110 910

115 157

Прибыль до налога, процентов и амортизации (EBITDA)

13 090

22 847

23 076

24 766

25 575

26 006

26 429

27 274

Прибыль до процентов и налога (EBIT)

10 119

12 785

13 014

14 704

15 513

15 944

16 367

17 212

Прибыль до налогообложения

6 963

-2 145

-9 865

-7 224

-5 330

-3 662

-1 905

82

Чистая прибыль (убыток)

5 570

-3 640

-9 865

-7 224

-5 330

-3 662

-1 905

-527

Нераспределенная прибыль (за период)

5 570

-3 640

-9 865

-7 224

-5 330

-3 662

-1 905

-527

Инвестции во внеоборотные активы

-52 600

-125 499

0

0

0

0

0

0

Инвестиции в оборотный капитал

-3 108

-3 162

-770

-474

945

283

-306

-164

Собственные средства и целевое финансирование

 

0

0

0

0

0

0

0

Привлечение кредитов

52 600

125 499

0

0

0

0

708

4 476

Погашение кредитов

0

-1 394

-6 191

-7 058

-8 046

-9 173

-10 523

-12 520

Выплата процентов по кредитам

-3 156

-14 930

-22 880

-21 928

-20 843

-19 605

-18 272

-17 130

Суммарный денежный поток за период

8 906

8 736

258

2 750

-10

-2 489

-1 964

1 327

Денежные средства на начало периода

0

8 906

17 642

17 901

20 650

20 640

18 150

16 187

Денежные средства на конец периода

8 906

17 642

17 901

20 650

20 640

18 150

16 187

17 514

ГАРАНТ:

Окончание. См. начало

Основные показатели проектов

2019

2020

2021

2022

2023

2024

2025

2026

2027

Итого

Выручка от реализации (без НДС)

137 663

143 169

148 896

154 852

161 046

167 488

174 187

181 155

188 401

2 323 430

Затраты на производство (без НДС)

119 159

123 083

127 090

131 259

135 596

140 108

144 802

146 778

144 988

1 963 780

Прибыль до налога, процентов и амортизации (EBITDA)

28 566

30 148

31 868

33 655

35 512

37 442

39 447

41 467

43 413

510 582

Прибыль до процентов и налога (EBIT)

18 504

20 086

21 806

23 593

25 450

27 380

29 385

34 377

43 413

359 650

Прибыль до налогообложения

2 758

6 057

9 958

14 664

20 977

25 630

27 635

32 627

41 663

158 881

Чистая прибыль (убыток)

282

3 114

6 489

10 622

16 224

20 298

21 903

25 896

33 125

111 369

Нераспределенная прибыль (за период)

282

3 114

6 489

10 622

16 224

20 298

21 903

25 896

33 125

111 369

Инвестции во внеоборотные активы

0

0

0

0

0

0

0

0

0

-178 099

Инвестиции в оборотный капитал

139

-225

-220

-219

-196

-241

-298

-146

82

-8 079

Собственные средства и целевое финансирование

0

0

0

0

0

0

0

0

0

0

Привлечение кредитов

5 220

6 004

7 016

8 251

9 742

0

0

0

0

219 515

Погашение кредитов

-15 063

-18 392

-23 006

-30 083

-44 036

-19 449

0

0

0

-204 933

Выплата процентов по кредитам

-15 747

-14 030

-11 848

-8 929

-4 473

-1 750

-1 750

-1 750

-1 750

-200 769

Суммарный денежный поток за период

640

563

341

-1 366

-8 204

10 670

31 667

32 840

33 207

117 872

Денежные средства на начало периода

17 514

18 154

18 717

19 058

17 692

9 488

20 158

51 825

84 665

 

Денежные средства на конец периода

18 154

18 717

19 058

17 692

9 488

20 158

51 825

84 665

117 872

 

 

Эффективность полных инвестиционных затрат

 

 

 

 

Чистая приведенная стоимость (NPV)

46 100

тыс. руб.

 

 

Дисконтированный срок окупаемости (PBP)

10,60

лет

 

 

Внутренняя норма рентабельности (IRR)

17,8%

(номинальная - с учетом инфляции)

 

 

Норма доходности дисконтированных затрат (PI)

135%

разы

 

 

Откройте актуальную версию документа прямо сейчас или получите полный доступ к системе ГАРАНТ на 3 дня бесплатно!

Получить доступ к системе ГАРАНТ

Если вы являетесь пользователем интернет-версии системы ГАРАНТ, вы можете открыть этот документ прямо сейчас или запросить по Горячей линии в системе.