Приложение 1. Порядок проведения анализа финансового состояния юридического лица, претендующего на получение государственной гарантии Ханты-Мансийского автономного округа - Югры

Приложение 1
к приказу Департамента финансов
Ханты-Мансийского
автономного округа - Югры
от 10 июля 2009 г. N 5-нп

Порядок
проведения анализа финансового состояния юридического лица,
претендующего на получение государственной гарантии Ханты-Мансийского
автономного округа - Югры

1. Общие положения

1.1. Основной целью проведения анализа финансового состояния юридического лица, претендующего на получение государственной гарантии Ханты-Мансийского автономного округа - Югры (далее - государственная гарантия), является получение объективной оценки его платежеспособности, финансовой устойчивости.

1.2. Предварительный анализ финансового состояния юридического лица, претендующего на получение государственной гарантии (далее - юридическое лицо), проводится на основе количественных показателей, характеризующих величину риска его платежеспособности.

1.3. Для анализа финансового состояния юридического лица используются три группы оценочных показателей:

1.3.1. Коэффициенты ликвидности.

1.3.2. Коэффициент соотношения собственных и заемных средств.

1.3.3. Показатель рентабельности.

1.4. Основной исходной информацией для анализа является официальная финансовая отчетность юридического лица за последние два финансовых года и за истекший период текущего года с отметкой налогового органа о её принятии:

форма N 1 Бухгалтерский баланс;

форма N 2 Отчет о прибылях и убытках;

форма N 3 Отчет об изменениях капитала;

форма N 4 Отчет о движении денежных средств;

форма N 5 Приложение к бухгалтерскому балансу;

форма N 6 Отчет о целевом использовании полученных средств;

а также расшифровка статей баланса: об основных средствах, о незавершенном строительстве, доходных вложениях в материальные ценности, долгосрочных финансовых вложениях, дебиторской задолженности, долгосрочных обязательствах, краткосрочных кредитах и займах, кредиторской задолженности (по каждому виду задолженности).

1.5. Для проведения анализа финансового состояния юридического лица используется программный продукт серии Аналитик "ИНЕК-Холдинг".

2. Расчет коэффициентов для анализа финансового состояния юридического
лица, претендующего на получение государственной гарантии

Коэффициенты ликвидности

2.1. Коэффициенты данной группы характеризуют обеспеченность юридического лица оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных обязательств.

2.2. Коэффициент абсолютной ликвидности () характеризует способность к моментальному погашению долговых обязательств.

2.2.1. Коэффициент абсолютной ликвидности () определяется как отношение денежных средств (строка 260 баланса) и ликвидных финансовых вложений (например: высоколиквидных краткосрочных ценных бумаг) к краткосрочным обязательствам юридического лица в виде краткосрочных кредитов кредитных организаций, краткосрочных займов и различных кредиторских задолженностей (итог раздела V баланса за вычетом строк 640 - "доходы будущих периодов", 650 - "резервы предстоящих расходов"):

Под высоколиквидными краткосрочными бумагами в данном случае понимаются только государственные ценные бумаги, ценные бумаги Сбербанка России. При отсутствии соответствующей информации строка 253 при расчете не учитывается.

2.3. Коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности или коэффициент покрытия () характеризует способность юридического лица оперативно высвободить из хозяйственного оборота денежные средства и погасить существующие долговые обязательства.

2.3.1. Коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности или коэффициент покрытия () определяется как отношение суммы денежных средств, краткосрочных финансовых вложений и дебиторской задолженности, погашение которой ожидается в течение года, к краткосрочным обязательствам:

2.3.2. Для расчета этого коэффициента предварительно производится оценка групп статей "Краткосрочные финансовые вложения" и "Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)". Указанные статьи уменьшаются на сумму финансовых вложений в неликвидные корпоративные бумаги и неплатежеспособные предприятия и сумму безнадежной дебиторской задолженности соответственно.

2.4. Коэффициент текущей ликвидности (общий коэффициент покрытия) является обобщающим показателем платежеспособности юридического лица и дает общую оценку ликвидности активов.

2.4.1. Коэффициент текущей ликвидности определяется как отношение фактической стоимости имеющихся оборотных активов к краткосрочным пассивам (обязательствам).

2.4.2. Для расчета коэффициента текущей ликвидности предварительно корректируются оборотные активы (раздел II баланса) на сумму соответственно безнадежной дебиторской задолженности (строка 230 баланса), неликвидных и труднореализуемых запасов и затрат, включающих расходы будущих периодов (строка 216 баланса).

2.4.3. Коэффициент текущей ликвидности характеризует степень покрытия оборотных активов оборотными пассивами и применяется для оценки потенциальной способности юридического лица выполнить свои краткосрочные обязательства. Если объем текущих активов оказывается чрезмерно низким, это означает, что при возникновении экстренных ситуаций юридическое лицо может оказаться банкротом.

2.5. Большее значение показателей ликвидности соответствует лучшей ситуации, так как в случае возникновения острой необходимости юридическое лицо имеет больше финансовых ресурсов для исполнения всех своих существующих краткосрочных обязательств.

Коэффициент соотношения собственных и заемных средств

2.6. Коэффициент соотношения собственных и заемных средств () является одной из общих характеристик финансовой устойчивости юридического лица, т.е. стабильности его работы в среднесрочной перспективе.

2.6.1. Коэффициент соотношения собственных и заемных средств показывает, в каком соотношении активы юридического лица являются собственными или заемными, т. е. возникшими за счет привлеченных средств (кредиты или кредиторская задолженность).

2.6.2. Коэффициент соотношения собственных и заемных средств определяется как отношение собственных средств (итог раздела III баланса строка 490) ко всей сумме обязательств по привлеченным заемным средствам (итог разделов IV строка 590 и V баланса строка 690) за вычетом строк 640 - "доходы будущих периодов", 650 - "резервы предстоящих расходов":

2.6.3. Большее значение показателя соответствует лучшей ситуации, чем выше коэффициент, тем меньше зависимость юридического лица от заемных средств.

Показатель рентабельности

2.7. Показатель рентабельности () предназначен для оценки общей эффективности инвестирования средств в данное юридическое лицо и является одним из наиболее важных показателей при оценке работы юридического лица, отражая степень прибыльности его деятельности.

2.7.1. Показатель рентабельности определяется в процентах или долях.

2.7.2. Показатель рентабельности совпадает с финансовым коэффициентом рентабельности основной деятельности и определяется как отношение прибыли от реализации (строка 050 формы N 2) к выручке от реализации (строка 010 формы N 2).

2.7.3. Показатель рентабельности характеризует долю прибыли в общей выручке.

2.7.4. Большее значение показателей соответствует лучшей ситуации и говорит о высокой рентабельности основной деятельности юридического лица.

3. Оценка результатов расчетов коэффициентов

3.1. Оценка результатов расчетов коэффициентов (, , , и ), предусмотренных в разделе 2 настоящего Порядка, заключается в присвоении юридическому лицу категории по каждому из этих показателей на основании сравнения полученных значений с установленными нормативными значениями для этих коэффициентов, приведенных в таблице.

Коэффициенты	1-я категория	2-я категория	3-я категория
К1	более 0,2	0,1-0,2	менее 0,1
К2	более 0,8	0,5-0,8	менее 0,5
К3	более 2,0	1,0-2,0	менее 1,0
К4	более 1,0	0,7-1,0	менее 0,7
К5	0,15 и более	менее 0,15	нерентабельно

3.2. В зависимости от соотношения величины коэффициентов и нормативных значений для каждого коэффициента определяется одна из трех категорий:

1-я категория соответствует хорошей ситуации и низкому риску платежеспособности;

2-я категория соответствует удовлетворительной ситуации и умеренному риску платежеспособности;

3-я категория соответствует неудовлетворительной ситуации и высокому риску платежеспособности.

4. Расчет сводной оценки коэффициентов

4.1. Сводный показатель (S) вычисляется как средневзвешенная сумма категорий.

4.2. Формула расчета суммы баллов S имеет вид:

4.3. Вес каждого из показателей устанавливается в соответствии с таблицей:

Показатель	Вес показателя
Коэффициент абсолютной ликвидности К1	0,11
Коэффициент быстрой ликвидности К2	0,05
Коэффициент текущей ликвидности К3	0,42
Коэффициент соотношения собственных и заемных средств К4	0,21
Показатель рентабельности К5	0,21
Итого	1

4.4. Сумма баллов S влияет на класс кредитоспособности юридического лица следующим образом:

S = [1; 1,05] - первый класс кредитоспособности - кредитоспособность юридического лица является хорошей (кредитование не вызывает сомнений).

S = (1,05; 2,4) - второй класс кредитоспособности - кредитоспособность является умеренной (кредитование требует взвешенного подхода).

S = [2,4; 3,00] - третий класс кредитоспособности - кредитоспособность является низкой (кредитование связано с повышенным риском).

4.5. По результатам проведенного анализа финансового состояния юридического лица, претендующего на получение государственной гарантии, Департамент финансов автономного округа оформляет заключение.

5. Особенности анализа финансового состояния акционерного общества,
претендующего на получение государственной гарантии

5.1. Дополнительно к анализу финансового состояния юридического лица, проводимому в соответствии с разделами 2, 3, 4 настоящего Порядка, для определения суммы предоставления государственной гарантии акционерным обществам производится оценка стоимости чистых активов данных акционерных обществ.

5.2. Под стоимостью чистых активов понимается величина, определяемая путем вычитания из суммы активов, принимаемых к расчету, суммы его пассивов, принимаемых к расчету.

5.3. Акционерному обществу государственная гарантия может быть представлена в пределах стоимости чистых активов, рассчитанных в соответствии с Приказом Министерства финансов Российской Федерации N 10н от 29 января 2003 года "Об утверждении Порядка оценки стоимости чистых активов акционерных обществ".