Приложение 2 к Порядку. Методика оценки финансового состояния гарантополучателя

Приложение 2
к Порядку планирования долга и условных
обязательств, включая планирование предстоящих
платежей в погашение и обслуживание как уже
имеющегося, так и планируемого к привлечению долга

Методика оценки финансового состояния гарантополучателя

1. Общие положения

1.1. Для оценки финансового состояния гарантополучателя используются три группы базовых финансовых индикаторов:

- коэффициенты ликвидности;

- коэффициент соотношения собственных и заемных средств;

- показатель рентабельности.

1.2. Расчет осуществляется на основе следующей исходной информации:

- форма N 1 (бухгалтерский баланс предприятия);

- форма N 2 (отчет о прибылях и убытках);

- дополнительная финансовая информация, предоставляемая гарантополучателем.

2. Коэффициенты ликвидности

2.1. Группа коэффициентов ликвидности содержит три показателя:

- коэффициент абсолютной ликвидности;

- коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности;

- коэффициент текущей (общей) ликвидности.

2.2. Коэффициент абсолютной ликвидности (К1) рассчитывается по следующей формуле:

где

Деньги260 - денежные средства в кассе и на расчетном счете (строка N 260 баланса предприятия).

Облигации - рыночная стоимость государственных ценных бумаг и ценных бумаг Сбербанка Российской Федерации, принадлежащих предприятию, на момент окончания отчетного квартала. Необходимая информация предоставляется предприятиями дополнительно при подаче заявок на получение гарантий. В случае, если дополнительная информация отсутствует объем предполагается равным нулю.

КратОбязателъства690-640-650 - краткосрочные финансовые обязательства. Значение находится как разность итога раздела 5 баланса (строка N 690) и доходов будущих периодов (строка N 640) и резервов по предстоящим расходам (строка N 650).

2.3. Коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности (К2) характеризует способность предприятия оперативно высвободить из хозяйственного оборота денежные средства и погасить существующие финансовые обязательства.

Показатель определяется по следующей формуле:

где

ДебЗадолж240 - дебиторская задолженность, погашение которой ожидается в течение года (строка N 240 баланса предприятия),

КратВлож250 - краткосрочные финансовые вложения (строка N 250 баланса предприятия),

Деньги260 - денежные средства (строка N 260 баланса предприятия),

КратОбязательства690-640-650 - краткосрочные финансовые обязательства.

2.4. Коэффициент текущей (общей) ликвидности (К3) вычисляется по следующей формуле:

где

ОбАктивы290 - оборотные активы предприятия (строка N 290 баланса предприятия),

НеликвидныеАктивы217+230 - неликвидные оборотные активы предприятия, включающие расходы будущих периодов (строка N 216 баланса предприятия) и дебиторскую задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты (строка N 230 баланса предприятия),

КратОбязателъства690-640-650 - краткосрочные финансовые обязательства.

3. Коэффициент соотношения собственных и заемных средств

3.1. Коэффициент соотношения собственных и заемных средств (К4) определяется по следующей формуле:

где

СобственныйКапитал490- собственный капитал предприятия и резервы (строка N 490 баланса предприятия).

ЗаемныйКапитал590+690-640-650 - финансовые обязательства. Значение находится как сумма краткосрочных и долгосрочных обязательств (строки N 590 и N 690 баланса) без учета доходов будущих периодов (строка N 640 баланса) и резервов по предстоящим расходам (строка N 650 баланса).

4. Показатель рентабельности

4.1. Процедура расчета показателя рентабельности (К5) отличается для торговых и иных предприятий.

4.2. Для торговых предприятий показатель рентабельности определяется на основе финансового коэффициента рентабельности продукции по следующей формуле:

где

Прибыль_от_реализации50-2 - прибыль от реализации продукции (строка N 50 отчета о прибылях и убытках),

Валовая_прибыль29-2 - валовая прибыль (строка N 29 отчета о прибылях и убытках).

4.3. Для неторговых предприятий показатель рентабельности совпадает с финансовым коэффициентом рентабельности основной деятельности и определяется по следующей формуле:

где

Прибыль_отреализации50-2 - прибыль от реализации продукции (строка N 50 отчета о прибылях и убытках),

Выручкаю10-2 - выручка от реализации товаров, работ, услуг без учета косвенных налогов и сборов (строка N 10 отчета о прибылях и убытках).

5. Построение оценки финансового состояния

5.1. Для каждого базового индикатора устанавливается наилучшее и наихудшее пороговые значения.

5.2. На основе полученного значения и пороговых значений для каждого показателя определяется один из трех категорий. Пороговые значения показателей и выбор категорий в зависимости от фактических значений показателей содержатся в таблице 3).

Таблица 3. Пороговые значения показателей и выбор категории в зависимости

от фактических значений показателей

Коэффициенты	1 категория (хорошее значение показателя)	2 категория (удовлетворитель- ное значение показателя)	3 категория (неудовлетворитель- ное значение показателя)
К1	более 0,2	0,1-0,2	менее 0,1
К2	более 0,8	0,5-0,8	менее 0,5
К3	более 2,0	1,0-2,0	менее 1,0
К4 предприятия торговли	более 0,6	0,4-0,6	менее 0,4
К4 предприятия других отраслей	более 1,0	0,7-1,0	менее 0,7
К5	более 0,15	0,0-0,15	менее 0,0 (нерентаб.)

5.3. На основе категорий риска определяется значение сводной оценки (S), которая вычисляется по следующей формуле:

где

Beci - вес показателя Ki в сводной оценке, i = 1, 2, 3, 4 или 5. Значения весов представлены в таблице 4.

Категорияi - категория, к которой относится значение показателя Кi. Категорияi = 1, 2 или 3.

Таблица 4. Вес показателей, используемых при расчете сводной оценки

Показатель	Вес показателя
Коэффициент абсолютной ликвидности (К1)	0,11
Коэффициент быстрой ликвидности (K2)	0,05
Коэффициент текущей ликвидности (К3)	0,42
Соотношение собственных и заемных средств (К4)	0,21
Коэффициент рентабельности (К5)	0,21

5.4. На основе значения сводной оценки гарантополучатель относится к одному из трех классов финансового состояния:

- финансовое состояние является хорошим, если значение сводной оценки не превышает 1,05;

- финансовое состояние является удовлетворительным, если значение сводной оценки больше 1,05, однако, не превышает 2,4;

- финансовое состояние является неудовлетворительным, если значение сводной оценки больше 2,4.