Вопрос: Как определяется для целей налогообложения финансовый результат по сделке РЕПО с ценными бумагами у продавца и покупателя данных ценных бумаг? ("Налоговый вестник", N 3, март 2003 г.)

Как определяется для целей налогообложения финансовый результат по сделке РЕПО с ценными бумагами у продавца и покупателя данных ценных бумаг?

Особенности определения налоговой базы по сделкам РЕПО с ценными бумагами установлены ст.282 НК РФ.

В частности, операция РЕПО не меняет цену приобретения ценных бумаг и размер накопленного процентного (купонного) дохода на дату первой части РЕПО в целях налогообложения доходов от последующей их реализации после обратной покупки ценных бумаг по второй части РЕПО.

Доходы (убытки) от реализации ценных бумаг по первой части операции РЕПО не учитываются при определении налоговой базы. Налогообложение процентных (купонных) доходов осуществляется по ставкам, установленным ст.284 НК РФ.

При этом налоговая база по процентным (купонным) доходам определяется в следующем порядке.

Для продавца по первой части РЕПО разница между ценой приобретения второй части РЕПО и ценой реализации первой части РЕПО признается:

1) если такая разница положительна, - расходами по выплате процентов по привлеченным средствам, которые включаются в состав расходов с учетом положений, предусмотренных ст.265 и 269 НК РФ;

2) если такая разница отрицательна, - доходами в виде процентов по займу, предоставленному ценными бумагами, которые включаются в состав доходов в соответствии со ст.250 НК РФ.

Для покупателя по первой части РЕПО разница между ценой реализации по второй части РЕПО и ценой приобретения по первой части РЕПО признается:

1) если такая разница положительна, - доходами в виде процентов по размещенным средствам, которые включаются в состав доходов в соответствии со ст.250 НК РФ;

2) если такая разница отрицательна, - расходами в виде процентов по займу, полученному ценными бумагами, которые включаются в состав расходов в порядке, предусмотренном ст.265 и 269 НК РФ.

При расчете разницы между ценой реализации (приобретения) по второй части РЕПО и ценой приобретения (реализации) по первой части РЕПО цена реализации (приобретения) по второй части РЕПО исчисляется с учетом накопленного процентного (купонного) дохода на дату второй части РЕПО, увеличенного на сумму купонной выплаты эмитентом (если таковая имела место) и уменьшенного на сумму накопленного процентного (купонного) дохода на дату первой части РЕПО.

Особенности налогового учета доходов и расходов по сделкам РЕПО с ценными бумагами установлены ст.333 НК РФ.

Е.Ю. Лунина,

ведущий специалист Департамента налоговой политики Минфина России

1 марта 2003 г.

"Налоговый вестник", N 3, март 2003 г.