Глава 2. Порядок размещения и обращения облигаций

Глава 2. Порядок размещения и обращения облигаций

11. Дата начала размещения Облигаций определяется Эмитентом после государственной регистрации настоящих Условий в Министерстве финансов Российской Федерации и устанавливается в Решении об эмиссии.

Дата окончания размещения Облигаций - день продажи последней Облигации первым владельцам, но не позднее даты погашения.

Облигации размещаются по открытой подписке.

Раскрытие информации, содержащейся в Решении об эмиссии, осуществляется путем размещения (опубликования) на официальном сайте Эмитента в информационно-телекоммуникационной сети "Интернет" (далее - сайт Эмитента) не позднее чем за 2 (два) рабочих дня до даты начала размещения Облигаций.

12. Размещение Облигаций может осуществляться:

1) путем заключения в соответствии с законодательством Российской Федерации, Генеральными условиями, настоящими Условиями и Решением об эмиссии сделок купли-продажи Облигаций между Эмитентом в лице Уполномоченного агента, действующего по поручению и за счет Эмитента, и первыми владельцами Облигаций на конкурсе по определению процентной ставки купонного дохода по первому купону, проводимом у Организатора торговли в соответствии с установленными им правилами проведения торгов по ценным бумагам (далее - правила Организатора торговли);

2) путем заключения в соответствии с законодательством Российской Федерации, Генеральными условиями, настоящими Условиями и Решением об эмиссии сделок купли-продажи Облигаций между Эмитентом в лице Уполномоченного агента, действующего по поручению и за счет Эмитента, и первыми владельцами Облигаций у Организатора торговли в соответствии с правилами Организатора торговли посредством сбора адресных заявок со стороны участников размещения на приобретение Облигаций по цене размещения, равной номинальной стоимости Облигаций в дату начала размещения, а начиная со второго дня размещения Облигаций - по цене, равной номинальной стоимости или отличной от нее, определенной Эмитентом, и процентной ставке купонного дохода по первому купону, заранее определенной Эмитентом в порядке, указанном в настоящих Условиях и Решении об эмиссии (далее - адресные заявки на приобретение Облигаций).

13. Размещение Облигаций путем проведения конкурса по определению процентной ставки купонного дохода по первому купону осуществляется в следующем порядке.

В дату начала размещения Облигаций проводится конкурс по определению процентной ставки купонного дохода по первому купону (далее - Конкурс). Предметом Конкурса является определение ставки первого купона по Облигациям в процентах годовых.

Размещение Облигаций в дату проведения Конкурса осуществляется по цене 100 (сто) процентов от номинальной стоимости Облигаций, размещение Облигаций в последующие даты может проходить по цене 100 (сто) процентов от номинальной стоимости Облигаций или отличной от нее.

Участники Конкурса подают в адрес Уполномоченного агента заявки на приобретение Облигаций с использованием системы торгов Организатора торговли как за свой счет, так и за счет и по поручению клиентов. Указанные заявки на приобретение Облигаций подаются в течение периода, установленного Организатором торговли. Существенными условиями каждой заявки на приобретение Облигаций являются указание процентной ставки купонного дохода по первому купону (в процентах годовых) и количества приобретаемых Облигаций.

На основании поданных в ходе Конкурса заявок на приобретение Облигаций и с учетом приемлемой стоимости заимствований Эмитент устанавливает единую для всех покупателей процентную ставку купонного дохода по первому купону по Облигациям. Эмитент размещает информацию об установленной процентной ставке купонного дохода по первому купону на сайте Эмитента в дату начала размещения Облигаций.

Уполномоченный агент удовлетворяет только те заявки на приобретение Облигаций, в которых процентная ставка купонного дохода по первому купону равна или ниже процентной ставки купонного дохода по первому купону, установленной Эмитентом.

Заявки на приобретение Облигаций удовлетворяются на условиях приоритета заявок на приобретение Облигаций с минимальной процентной ставкой купонного дохода по первому купону. Если с одинаковой процентной ставкой купонного дохода по первому купону зарегистрировано несколько заявок на приобретение Облигаций, то в первую очередь удовлетворяются заявки на приобретение Облигаций, поданные ранее по времени. Количество Облигаций, указанных в заявке на приобретение Облигаций, не влияет на ее приоритет.

В случае если объем последней из удовлетворяемых заявок на приобретение Облигаций превышает количество Облигаций, оставшихся неразмещенными, то данная заявка на приобретение Облигаций удовлетворяется в размере неразмещенного остатка Облигаций.

В случае неполного размещения выпуска Облигаций дальнейшее размещение Облигаций начинается в день проведения Конкурса, непосредственно после его окончания, и проводится в течение всего периода размещения Облигаций путем удовлетворения заявок на приобретение Облигаций, поданных в адрес Уполномоченного агента в соответствии с правилами Организатора торговли.

Заявки на приобретение Облигаций удовлетворяются в соответствии с указанием Эмитента Уполномоченному агенту по цене, указанной Эмитентом (равной номинальной стоимости Облигаций в дату начала размещения Облигаций, а начиная со второго дня размещения Облигаций - равной или отличной от нее).

Начиная со второго дня размещения Облигаций при совершении сделок купли-продажи дополнительно к цене покупки Облигаций покупатель уплачивает накопленный купонный доход, рассчитанный на дату совершения сделки по формуле, указанной в пункте 25 настоящих Условий.

14. Размещение Облигаций путем сбора адресных заявок на приобретение Облигаций осуществляется в следующем порядке.

Размещение Облигаций путем сбора адресных заявок на приобретение Облигаций предусматривает адресованное неопределенному кругу лиц приглашение делать предложение о приобретении Облигаций (далее - Оферта) и заключении сделок купли-продажи Облигаций с использованием системы торгов Организатора торговли по цене размещения, равной номинальной стоимости Облигаций в дату начала размещения, а начиная со второго дня размещения Облигаций - по цене, равной номинальной стоимости или отличной от нее, определенной Эмитентом, и процентной ставке купонного дохода по первому купону, заранее определенной Эмитентом в порядке, указанном в настоящих Условиях и Решении об эмиссии.

Оферты направляются в адрес Уполномоченного агента. Срок и порядок направления Оферт указываются в Решении об эмиссии. Уполномоченный агент раскрывает информацию о сроках направления Оферт на своем официальном сайте в информационно-телекоммуникационной сети "Интернет" (далее - сайт Уполномоченного агента). При этом участник размещения соглашается, что любая Оферта может быть отклонена, акцептована полностью или в части по усмотрению Эмитента.

Существенными условиями Оферты являются указание максимальной суммы, на которую участники размещения готовы купить Облигации, количества Облигаций и минимальной процентной ставки купонного дохода по первому купону, при которой они готовы приобрести Облигации на указанную максимальную сумму.

После окончания срока для направления Оферт Уполномоченный агент формирует и передает Эмитенту сводный реестр Оферт.

На основании анализа сводного реестра Оферт и с учетом приемлемой стоимости заимствований Эмитент принимает решение о величине процентной ставки купонного дохода по первому купону и определяет покупателей, которым он намеревается продать Облигации, а также количество Облигаций, которые он намеревается продать покупателям, и акцептует Оферты, руководствуясь следующими критериями:

- минимизация расходов на обслуживание государственного долга Костромской области, складывающихся в результате размещения Облигаций;

- недопущение возникновения дискриминационных условий в процессе принятия решения об акцепте Оферты;

- недопущение предоставления преференций в процессе принятия решения об акцепте Оферты.

Эмитент передает информацию об акцепте Оферт Уполномоченному агенту. Уполномоченный агент направляет акцепт на Оферты покупателям, которые определены Эмитентом.

Эмитент не позднее даты начала размещения Облигаций размещает информацию об установленной процентной ставке купонного дохода по первому купону, определенной в порядке, указанном в настоящих Условиях и Решении об эмиссии, на сайте Эмитента.

Заключение сделок купли-продажи Облигаций в дату начала размещения Облигаций осуществляется с использованием системы торгов Организатора торговли по цене размещения, равной номинальной стоимости Облигаций, и процентной ставке купонного дохода по первому купону, определенной Эмитентом в порядке, указанном в настоящих Условиях и Решении об эмиссии.

В дату начала размещения Облигаций участники торгов, Оферты которых акцептованы, в течение периода подачи адресных заявок на приобретение Облигаций, установленного Организатором торговли, подают адресные заявки на приобретение Облигаций с использованием системы торгов Организатора торговли как за свой счет, так и за счет и по поручению клиентов.

Адресные заявки на приобретение Облигаций направляются участниками торгов в адрес Уполномоченного агента. Существенными условиями каждой адресной заявки на приобретение Облигаций является указание цены покупки, равной 100 (сто) процентам от номинальной стоимости Облигаций, количества приобретаемых Облигаций, величины ставки купонного дохода, заранее определенной Эмитентом в порядке, указанном в настоящих Условиях и Решении об эмиссии, а также иной информации в соответствии с правилами Организатора торговли.

На основании анализа сводного реестра адресных заявок на приобретение Облигаций, составленного Организатором торговли, Эмитент принимает решение об удовлетворении адресных заявок на приобретение Облигаций, руководствуясь наличием акцепта Оферты, и передает Уполномоченному агенту информацию об адресных заявках на приобретение Облигаций, которые будут удовлетворены, а также о количестве Облигаций, которые он намеревается продать данным участникам торгов.

Эмитент в лице Уполномоченного агента заключает сделки купли-продажи Облигаций с покупателями путем выставления в системе торгов Организатора торговли встречных адресных заявок.

В случае неполного размещения выпуска Облигаций дальнейшее размещение Облигаций начинается в дату начала размещения Облигаций непосредственно после окончания периода удовлетворения адресных заявок на приобретение Облигаций, установленного Организатором торговли, и проводится в течение всего периода размещения Облигаций путем удовлетворения адресных заявок на приобретение Облигаций, поданных в адрес Уполномоченного агента в соответствии с правилами Организатора торговли.

Адресные заявки на приобретение Облигаций удовлетворяются в соответствии с указанием Эмитента Уполномоченному агенту по цене, указанной Эмитентом (равной номинальной стоимости Облигаций в дату начала размещения Облигаций, а начиная со второго дня размещения Облигаций - равной или отличной от нее).

Начиная со второго дня размещения Облигаций при совершении сделок купли-продажи дополнительно к цене покупки Облигаций покупатель уплачивает накопленный купонный доход, рассчитанный на дату совершения сделки по формуле, указанной в пункте 25 настоящих Условий.

15. Способ размещения Облигаций, порядок его проведения и подробная информация об условиях размещения Облигаций определяется Эмитентом в Решении об эмиссии.

16. Иные условия, имеющие значение для размещения Облигаций, содержатся в Решении об эмиссии в соответствии с законодательством Российской Федерации.

17. Обращение Облигаций на вторичном рынке осуществляется путем заключения гражданско-правовых сделок как у Организатора торговли на рынке ценных бумаг, так и вне Организатора торговли на рынке ценных бумаг в соответствии с законодательством Российской Федерации, настоящими Условиями и Решением об эмиссии.

18. Все расчеты по Облигациям производятся в валюте Российской Федерации.