Доходы, расходы и затраты, доходы будущих периодов (К.Ю. Цыганков, "Библиотека научных публикаций "Электронного периодического справочника "Система ГАРАНТ", N 2, 2013 г.)

Доходы, расходы и затраты, доходы будущих периодов

Экономический смысл данных, представляемых в статье бухгалтерского баланса "Доходы будущих периодов" неясно определён в нормативных документах, скупо комментируется в профессиональной литературе и пользователям бухгалтерской отчётности не вполне понятен. Ниже предпринята попытка показать, чем вызваны эти проблемы, и предложить способы их решения.

Понятия доходов, расходов и затрат

Начнём с определения доходов, расходов и затрат - проблемы, тоже не нашедшей пока удовлетворительного решения. На это указывают, например, такие известные учёные как Э. Хендриксен и М. ван Бреда: "Приходится признать, что определить доходы, как объект бухгалтерского учёта представляется весьма трудным. То же справедливо и в отношении расходов" [5, с. 233].

По мнению В.Ф. Палия истоки этих проблем лежат в основах теории бухгалтерского учёта. В статье с характерным названием "Актуальные проблемы теории бухгалтерского учёта" он заявляет: "Следует, наконец, разобраться с такой сложной учётной категорией, как капитал, исследовать его разнообразные формы, определить понятия доходов и расходов, выявить различия между доходами и затратами (подчёркнуто нами - К.Ц.)... Без всестороннего осмысления элементов финансовой отчётности нельзя надеяться на составление прозрачной и достоверной бухгалтерской отчётности" [3, с. 46]. Отметим, что в один ряд с проблемой определения доходов и расходов ставится (совершенно справедливо на наш взгляд), и проблема разграничения понятий расходов и затрат.

Значительное внимание этому разграничению уделяет В.В. Ковалёв. Правда, называет он его всего лишь "проблемой терминологической упорядоченности", поскольку "в научной и учебной литературе эти термины чаще всего рассматриваются как синонимы" [2, с. 461]. Однако, по сути его позиция мало отличается от позиции В.Ф. Палия. Теорию не случайно отождествляют с хорошо продуманной терминологией: достичь терминологической упорядоченности можно только на основе прочного теоретического фундамента.

Доходы и расходы, в отличие от затрат, уже определены в нормативных документах. Так, доходами, согласно п. 2 ПБУ 9 называются "увеличения экономических выгод в результате поступления активов (денежных средств, иного имущества) и (или) погашения обязательств, приводящие к увеличению капитала организации, за исключением вклада участников". Аналогичным образом определяются расходы в ПБУ 10. Что в этих определениях не устраивает Э. Хендриксена и В.Ф. Палия? Ответа на этот вопрос в их работах, к сожалению, не содержится. Выскажем, поэтому, лишь собственное мнение.

На наш взгляд, указанные определения в принципе верны, однако неясны и многословны. Неясно, например, что такое "экономические выгоды", в каких случаях они увеличиваются, а в каких уменьшаются. Как показано в [6, с. 289-290], понятие "экономические выгоды" используется как синоним понятия капитал, а потому определение доходов без всякого ущерба (и даже с пользой) можно существенно упростить. Например, так: доходом называется увеличение капитала организации, вызванное деятельностью её персонала. Другими словами, если факт приводит к увеличению капитала организации за счёт деятельности её персонала - это доход. Аналогичным образом целесообразно упростить определение расходов, приведённое в ПБУ 10: расходом называется уменьшение капитала организации, вызванное деятельностью её персонала.

Перейдём к проблеме разграничения расходов и затрат. Представим, в упрощённой форме свой подход к её решению, основанный на классификации фактов хозяйственной жизни по их воздействию на размер капитала, на три следующие группы:

1. Факты, увеличивающие капитал.

2. Факты, уменьшающие капитал.

3. Факты, капитал не изменяющие.

С чем связан выбор такого основания? Во-первых, с тем, что фактически такой выбор уже сделан: факты делятся на доходы и расходы по их воздействию на размер капитала. Только деление это не доведено до логического завершения, которое мы, собственно, и предлагаем осуществить. Во-вторых, и это главное, такое деление основано на фундаментальных теоретических предпосылках. Как показано в [6], именно капитал является предметом бухгалтерского учёта, то есть показателем, для исчисления и разложения которого и создавалась бухгалтерия. Капитал - наиболее важный экономический показатель, количественно выражающий общий размер благосостояния собственников организации. Капитал - единственный самостоятельный показатель бухгалтерской отчётности. Все остальные её статьи являются разложениями капитала, и должны пониматься и определяться как его составные части. Оптимальной, экономически содержательной формой бухгалтерского баланса является баланс капитала (баланс, итогом которого является капитал). Поэтому факты хозяйственной жизни должны классифицироваться по отношению к этому балансу, то есть по их воздействию на капитал.

Другими словами, основанием для предложенного деления, является степень успешности факта для организации. К первой группе относятся факты, носящие позитивный для благосостояния собственника характер, во вторую, факты противоположного, негативного характера, уменьшающие финансовые возможности организации и её собственников. Третья группа фактов носит нейтральный характер. Большинство фактов относятся к третьей группе, но наибольший интерес для собственников представляют первые две группы фактов. Этим объясняется то значение, которое придаётся отчёту о прибылях и убытках - документу, в котором отражаются те, и только те факты, которые входят в две первые группы.

Очевидно, что каждая из этих групп фактов должна иметь своё название. Достичь этой цели несложно. Первая группа фактов в ПБУ 9 уже определена как доходы, а вторая, в ПБУ 10 - как расходы. Считаем необходимым использовать указанные термины в этих, и только этих значениях, поскольку они закреплены законодательно. В таком случае, третью группу фактов - не изменяющих капитал - следует назвать затратами. К затратам относятся факты приобретения любых активов, передачи активов внутри организации, изготовления готовой продукции или основных средств собственными силами (то есть вложения капитала).

Однако в современной литературе, включая нормативные документы термины расходы и затраты, чётко не разделяются. И вторая, и третья группа фактов могут попеременно называться то расходами, то затратами, даже в рамках одной работы и даже в одном абзаце. Приведём, в качестве примеров, выдержки из ПБУ 10:

"Расходами по обычным видам деятельности являются расходы, связанные с изготовлением продукции и продажей продукции, приобретением и продажей товаров" (п. 5).

Факты, связанные с изготовлением продукции и приобретением активов размер капитала не меняют, и к появлению расходов не приводят. Например:

Получены материалы от поставщика:	Д 10	К 60
Материалы со склада отпущены в производство:	Д 20	К 10
Начислена зарплата производственным рабочим:	Д 20	К 70
Изделие передано на склад готовой продукции:	Д 43	К 20

Все эти факты являются затратами, те есть перемещениями (метаморфозами) капитала в ходе изготовления продукции, не меняющими его общего размера. Расходы появляются лишь в момент продажи продукции (или иного выбытия её, например, по причине брака), но не её изготовления.

В момент реализации готовой продукции капитал организации одновременно меняется в двух противоположных направлениях:

1. Уменьшается на размер себестоимости отгруженной продукции (расход).

2. Увеличивается на размер обязательства, полученного от покупателя (доход)

Именно в момент реализации продукции (или иного её выбытия) происходит признание доходов и расходов, путём отнесения их на результатные счета (90 и 91), использующиеся для формирования отчёта о прибылях и убытках. Отметим: статьи этого документа, совершенно правильно, на наш взгляд, называются в отчётности доходами и расходами (а не затратами).

Таким образом, в п. 5 ПБУ 10 смешаны понятия затрат, связанных с изготовлением продукции, и расходов, связанных с её продажей. Обе группы фактов, разных по экономическому содержанию, названы одинаково - расходы.

Аналогичное смешение в ещё более явной форме имеет место в п. 7 ПБУ 10:

"Расходы по обычным видам деятельности формируют:

- расходы, связанные с приобретением сырья, материалов, товаров и иных материально-производственных запасов;

- расходы, возникающие непосредственно в процессе переработки (доработки) материально-производственных запасов для целей производства продукции, выполнения работ и оказания услуг и их продажи, а также продажи (перепродажи) товаров (расходы по содержанию и эксплуатации основных средств и иных внеоборотных активов, а также по поддержанию их в исправном состоянии, коммерческие расходы, управленческие расходы и др.)".

Факты, связанные с приобретением любых активов, включая "сырьё, материалы, товары" размер капитала не меняют, а значит, появлением расходов не сопровождаются. Не возникает расходов и в ходе производственного процесса переработки материально-производственных запасов. Факты, составляющие этот процесс, лишь формируют себестоимость продукции, перемещая капитал из одной статьи баланса в другую. Расходом себестоимость станет только в момент реализации товаров.

Различия между расходами и затратами сведены в таблицу:

Таблица 1. Критерии расходов и затрат

Критерии	Расходы	Затраты
Экономические	Факты, уменьшающие капитал	Факты, не изменяющие капитал
Методологические	Факты, регистрирующиеся на результатных счетах	Факты, не регистрирующиеся на результатных счетах
	Факты, признаваемые в отчёте о прибылях и убытках	Факты, не признаваемые в отчёте о прибылях и убытках

Таким образом, расход - это расход капитала организации*(1), затраты - перемещение капитала внутри организации. Отождествление "расходов" и "затрат", использование их как синонимов, является одной из главных причин непонятности ряда нормативных документов. Покажем это, обратившись к Инструкции по применению Плана счетов, утверждённой приказом Минфина России от 31.10.2000 N 94н (в дальнейшем - ИППС).

Счёт 98 "Доходы будущих периодов"

На счёте 98 "Доходы будущих периодов" могут быть открыты четыре субсчёта:

98-1 "Доходы, полученные в счёт будущих периодов"

"На субсчёте 98-1 "Доходы, полученные в счёт будущих периодов" учитывается движение доходов, полученных в отчётном периоде, но относящихся к будущим периодам*(2): арендная или квартирная плата, плата за коммунальные услуги, выручка за грузовые перевозки, за перевозки пассажиров по месячным или квартальным билетам и др.

По кредиту счёта 98 "Доходы будущих периодов в корреспонденции со счетами денежных средств или расчётов с дебиторами и кредиторами отражаются суммы доходов, относящихся к будущим отчётным периодам, а по дебету - суммы доходов, перечисленные на соответствующие счета при наступлении отчётного периода, к которому эти доходы относятся".

Формулировка "доходы, полученные в отчётном периоде, но относящиеся к будущим отчётным периодам" противоречит допущению временной определённости. Доходов, полученных в отчётном периоде, но относящихся к будущим отчётным периодам не должно быть в принципе! Все доходы, полученные в отчётном периоде, должны немедленно признаваться в отчёте о прибылях и убытках, но не в разделе "Краткосрочные обязательства" бухгалтерского баланса.

В качестве примеров "доходов, полученных в счёт будущих периодов" фигурируют:

- арендная или квартирная плата;

- плата за коммунальные услуги;

- выручка за грузовые перевозки;

- за перевозки пассажиров по месячным или квартальным билетам и т.д.

По-видимому, имеется в виду плата, полученная вперёд (об этом можно только догадываться, но это, пожалуй, единственно возможное предположение). Получил, например, Новосибирскэнерго деньги от абонента на три месяца вперёд, и бухгалтер первого должен сделать проводку:

51

98-1

Выплаченная вперёд сумма

Подобные факты квалифицируются как авансы или предоплаты, но не как доходы, поскольку к росту капитала не приводят. На это, кстати, прямо указано в п. 3 ПБУ 9:

"Не признаются доходами поступления от других юридических и физических лиц:

...

- в порядке предварительной оплаты продукции, товаров, работ, услуг;

- авансов в счёт оплаты продукции, товаров, работ, услуг"

Согласно Плану счетов, авансы и предоплаты учитываются на кредите счёта 62:

"Счёт 62 "Расчёты с покупателями и заказчиками" кредитуется в корреспонденции со счетами учёта денежных средств, расчётов на суммы поступивших платежей (включая суммы полученных авансов). При этом суммы полученных авансов и предварительной оплаты учитываются обособленно".

Отметим, никаких оговорок для сумм "арендной или квартирной платы, платы за коммунальные услуги, выручки за грузовые перевозки, за перевозки пассажиров по месячным или квартальным билетам и др.", которые предлагается относить на кредит субсчёта 98-1 в Инструкции для счёта 62 не сделано. Ведь суммы эти ничем не отличаются от сумм полученных в качестве авансов (или предоплаты) за любые другие товары и услуги.

Однако некоторое различие всё же есть. Как указывает Я.В. Соколов, отличительная черта указанных предоплат в том, что "полученные в счёт этих доходов активы не могут быть востребованы контрагентами назад" [4, с. 571]. Так, жители, купившие проездные билеты на автобус или электричку, уже не смогут вернуть выплаченные деньги назад. Продавцу остаётся только дождаться конца очередного месяца, и полученные предоплаты автоматически превратятся в доходы. Если эти предположения верны, то статья "Доходы будущих периодов" должна информировать пользователей отчётности о размере доходов, ещё не полученных организацией формально, но фактически гарантированных ей в ближайшем будущем. В таком случае, счёт 98-1 следовало назвать по-другому. Например, "Предоплаты, которые невозможно (затруднительно) востребовать назад"*(3).

Но существуют ли безвозвратные предоплаты на самом деле? Так ли уж гарантировано, например, получение доходов по проданным проездным билетам? Допустим, железнодорожные пути пришли в негодность, или водители городского транспорта объявили всеобщую забастовку. В таком случае владельцы проездных билетов вполне могут востребовать свои деньги обратно. Ещё менее гарантирована организация от возврата полученных авансов по другим сделкам, приведённым в перечне ИППС. Допустим, жилец оплатил за горячую воду на год вперёд, а вода по техническим причинам ему всё это время не предоставлялась. Очевидно, что в такой ситуации жилец имеет право востребовать свои деньги назад.

По-видимому, предоплат, которых нельзя вернуть, не существует. Можно вести речь лишь о большей или меньшей вероятности возврата и провести чёткую границу между предоплатами по этому основанию затруднительно. А в тех редких случаях, когда это удастся сделать, возникает вопрос: настолько ли важно это отличие, и настолько ли велики эти суммы, чтобы ради них усложнять отчётность и порядок ведения учёта.

Порядок учёта осложняется в тех случаях, когда кредитор превращается в дебитора. В таких случаях расчёты с ним приходится переводить на счёт 62 (дебетовое сальдо для счёта 98 не предусмотрено и другого выхода мы не видим). Покажем это на примере. Допустим, абонент заплатил за горячее водоснабжение до завершения месяца, но лишь 70% от месячного тарифа. Формально это предоплата, и учесть её необходимо записью:

Д 51

К 98-1

70

В конце месяца бухгалтер обязан признать полученный доход на всю сумму:

Д 98-1	К 90	70
Д 62	К 90	30

Допустим, до завершения следующего месяца абонент вновь платит 70% и формально вновь становится кредитором - уже на 40% месячного тарифа:

Д 51	К 62	30
Д 51	К 98-1	40

Как видим, если строго следовать ИППС, учёт расчётов с рядом абонентов придётся попеременно вести на двух счетах, что неоправданно усложнит его.

Устранить отмеченные противоречия и снять все названные проблемы несложно: субсчёт 98-1 "Доходы, полученные в счёт будущих периодов" упразднить, а суммы полученной вперёд "арендной или квартирной платы, платы за коммунальные услуги, выручки за грузовые перевозки, за перевозки пассажиров по месячным или квартальным билетам и др" квалифицировать как авансы полученные, и учитывать их на счёте 62 согласно установленному порядку (при необходимости, их можно учитывать на этом счёте обособленно).

От термина же "доходы, полученные в счёт будущих периодов", отказаться, как вводящего в заблуждение и вносящего неясность в и без того сложный учётный язык.

98-2 "Безвозмездные поступления".

"По кредиту счёта 98-2 в корреспонденции со счетами 08 "Вложения во внеоборотные активы" и другими отражается рыночная стоимость активов, полученных безвозмездно... Суммы, учтённые на счёте 98-2 "Доходы будущих периодов" списываются с этого счёта в кредит счёта 91 "Прочие доходы и расходы":

- по безвозмездно полученным основным средствам - по мере начисления амортизации;

- по иным безвозмездно полученным материальным ценностям - по мере списания на счета учёта затрат на производство (расходов на продажу)".

Таким образом, безвозмездно полученные ценности вначале относят на счёт 98-2 "Доходы будущих периодов", сальдо которого отражается в разделе "Обязательства" баланса, и лишь потом включают в доходы. На наш взгляд, это принципиальная ошибка.

Никаких обязательств по безвозмездно полученным ценностям у их получателя не может быть по определению, а потому любое безвозмездное получение приводит к увеличению капитала получателя, а значит к появлению дохода на всю сумму подаренного в момент его получения.

Однако ИППС предусмотрен другой порядок учёта. Рассмотрим его на примере полученного в дар объекта основных средств.

Поступление подаренного ОС:

08	98/2	Сумма подарка по рыночной цене
01	08	Передача объекта в эксплуатацию

Амортизация подаренного объекта ОС:

26	02	Амортизация подаренного объекта ОС
98/2	91/1	Амортизация дохода будущих периодов

Поскольку сальдо счёта 98 отражается в разделе краткосрочных обязательств, такой порядок учёта приводит к появлению в отчётности в момент получения подарка несуществующего обязательства на всю стоимость подарка; тем самым увеличения капитала, фактически имевшее место не признаётся. Признание это происходит постепенно, по мере амортизации. Так, при получении в подарок нового здания со сроком службы в 100 лет, остаточная его стоимость будет фигурировать в балансе в течение всего этого периода в виде несуществующего в реальности краткосрочного обязательства, занижающего размер капитала. Это существенно исказит отчётность (на уровне разделов баланса) и основные финансовые коэффициенты.

Устранить это искажение несложно. В соответствии с допущением временной определённости все факты (включая доходы от безвозмездно полученных средств) должны признаваться в том периоде, когда они состоялись, и отражаться на соответствующих счетах:

Поступление подаренного ОС:

08	91-1	Справедливая стоимость подарка
01	08	Справедливая стоимость подарка

Амортизация подаренного объекта ОС начисляется также, как любого другого:

26

02

Амортизация подарка

Это позволит правильно отразить в балансе финансовое положение организации (в части размера её капитала и обязательств), устранит противоречия в нормативных документах, упростит порядок учёта, сделает его логичным и понятным.

Аналогичные недостатки присущи учёту других безвозмездно полученных ценностей, например, материалов. Признавать доход от этой операции предписано, почему-то, в момент отпуска этих материалов со склада в производство*(4). До этого момента в балансе будет отражаться несуществующее обязательство в размере стоимости подаренных материалов, находящихся на складе. Это исказит бухгалтерскую отчётность на уровне разделов: завысит обязательства и занизит капитал.

В ИППС совсем не регламентирован учёт безвозмездных поступлений других оборотных активов - товаров, денег и ценных бумаг. Ни один из этих активов на производственные затраты не списывается и как вести учёт таких операций можно только догадываться. Скорее всего, доход от безвозмездного получения товаров и ценных бумаг должен признаваться в момент их реализации, а доход от безвозмездного получения денег - в момент их выплат.

На наш же взгляд, результаты безвозмездных поступлений любых оборотных активов должны признаваться в момент их получения и отражаться на дебете соответствующих активных счетов и кредите счетов доходов. Например:

10	91	безвозмездное получение материалов
50	91	безвозмездное получение денежных средств и т.д.

Такой порядок учёта проще, понятнее и по сути правильнее.

Таким образом, счёт 98-2 фактически служит для отражения несуществующих обязательств по безвозмездно полученным ценностям. Его безусловно необходимо упразднить.

98-3 "Предстоящие поступления задолженности по недостачам, выявленным за прошлые годы".

Этот счёт, согласно ИППС, используется для регистрации долгов виновных лиц за недостачи прошлых периодов, ранее списанные на убытки, в тех случаях, когда вина этих лиц признана судом, или ими самими. Рассмотрим, что происходит при этом с активами, обязательствами и капиталом организации, и как в связи с этим, надо вести учёт подобной задолженности.

Виновное лицо становиться дебитором на сумму недостачи, то есть на эту сумму увеличиваются активы организации. Никаких обязательств у организации при этом не появляется, а значит, на ту же сумму увеличивается её капитал. Таким образом, в момент появления решения суда, необходимо признавать дебиторскую задолженность и доход.

Д 73-2 К 91-1

Однако ИППС предусмотрен другой порядок:

Д 94 К 98-3

Д 73-2 К 94

Не вполне понятно, зачем здесь задействуется счёт 94. Ведь собственно потери и порчи ценностей в отчётном периоде не произошло. Потеря эта произошла в прошлые периоды, когда и была отражена на счёте 94, а затем списана на убытки ввиду того, что вину материально-ответственных лиц доказать не удалось. В отчётном периоде произошло лишь признание этой вины. На наш взгляд, такой порядок учёта завышает обороты и по дебету, и по кредиту счёта 94 на одну и ту же сумму.

Приведённые выше две записи сводятся к одной:

Д 73-2 К 98-3

Это позволяет наглядно продемонстрировать, что и в этом случае допускается ошибка, аналогичная рассмотренной выше. У организации, наряду с признанием актива, признаётся не доход, а несуществующее обязательство. Обязательство непонятно перед кем.

Казалось бы, такой порядок оправдан тем, что виновное лицо может ущерб не возместить. Но ведь речь идёт о суммах, признанных судом или самим виновным лицом. Конечно, не рассчитаться могут и они, но точно также может не рассчитаться с организацией любой другой дебитор. Существует стандартный способ отразить в отчётности сомнения в таких случаях: резервирование сомнительных долгов. Он позволяет, кстати, учесть степень надёжности дебитора, резервируя лишь часть его задолженности, а не всю сразу.

Всё сказанное в полной мере относится и к суммам, отражаемым на счёте 98-4.

Подведём итог по счёту 98

По-видимому, счёт 98 задуман законодателем как счёт "доходов, почти полученных", то есть суммы, которые, почти гарантировано станут доходами в следующих отчётных периодах. Однако реализация этого замысла оказалась неудачной: на субсчетах 2, 3 и 4 Инструкцией предписано учитывать доходы уже полученные; доходы, которые, согласно другим нормативным документам, следует признавать в отчётном периоде в отчёте о прибылях и убытках, и учитывать на результатных счетах. На наш взгляд, от этих трёх субсчетов необходимо решительно отказаться. Целесообразно отказаться и от учёта квазибезвозвратных предоплат на субсчёте 98-1, учитывая их, наряду с другими предоплатами, на счёте 62.

Это позволит устранить счёт 98 и статью "Доходы будущих периодов" из системы бухгалтерского учёта, упростить порядок ведения учёта и План счетов, облегчить понимание бухгалтерской отчётности, правильнее отражать в ней размер обязательств и капитала.

Выводы

Как отмечено выше, одной из причин, приведшей к появлению в отчётности доходов и расходов будущих периодов стала запутанная и незавершённая терминология, заимствованная за рубежом, и не опирающаяся на теоретически обоснованную классификацию фактов. Отметим, что зарубежные теоретики вообще не классифицируют факты. На наш взгляд, это серьёзный недостаток.

Другую причину сформулируем так - использование двух разных времён при построении терминологии. Авансы и предоплаты, полученные от контрагентов, названы доходами будущих периодов на том основании, что в будущем они станут доходами. Однако в таком случае и все статьи отчётности должны называться в будущем времени: материалы - "незавершённым производством будущих периодов", незавершённое производство - "готовой продукцией будущих периодов" и т.д.

На взгляд автора, все объекты, представляемые в бухгалтерской отчётности, должны именоваться только в настоящем времени. Другими словами, названия статей должны отражать состояние, в котором объекты учёта находятся на отчётную дату, а не состояние, которое они примут в будущем.

Список литературы

1. План счетов бухгалтерского учёта и инструкция по его применению. Утверждена приказом Минфина от 31.10.2000 N 94н.

2. Ковалёв В.В., Ковалёв Вит. В. Корпоративные финансы и учёт: понятия, алгоритмы, показатели. - М.: Проспект, 2010. - 768 с.

3. Палий В.Ф. Актуальные вопросы теории бухгалтерского учёта // Бухгалтерский учёт. - 2005, N 3.

4. Соколов Я.В., Патров В.В., Карзаева Н.Н. Новый План счетов и основы ведения бухгалтерского учёта. - М.: Финансы и статистика, 2003. - 640 с.

5. Хендриксен Э.С., ван Бреда М.Ф. Теория бухгалтерского учёта. - М., Финансы и статистика, 1997, 574 стр.

6. Цыганков К.Ю. Начала теории бухгалтерского учёта. - М.: Магистр: ИНФРА-М, 2011, 384 с.

Цыганков К.Ю.,

д-р экон. наук, профессор кафедры

"Бухгалтерский учёт и аудит" Сибирской

академии финансов и банковского дела

"Библиотека научных публикаций "Электронного периодического справочника "Система ГАРАНТ", N 2, 2013 г.

-------------------------------------------------------------------------

*(1) Не денег, не материалов и не готовой продукции, а именно капитала.

*(2) Здесь и далее подчёркнуто нами. - К.Ц.

*(3) Другой вариант "Квазибезвозвратные предоплаты".

*(4) Так, будто капитал организации увеличивается в результате этой передачи.