Распоряжение Комитета финансов администрации Санкт-Петербурга от 17 августа 1999 г. N 98-р "Об утверждении Условий эмиссии и обращения государственных именных долгосрочных облигаций Санкт-Петербурга"

1. Эмитентом облигаций от лица субъекта Российской Федерации - города федерального значения Санкт-Петербурга, выступает Комитет финансов Администрации Санкт-Петербурга - исполнительный орган государственной власти, отвечающий за составление и исполнение бюджета Санкт-Петербурга.

2. Вид ценных бумаг - государственные облигации субъекта Российской Федерации.

3. Облигации являются именными ценными бумагами и выпускаются в бездокументарной форме в виде записей на счетах депо.

4. По виду получаемого дохода, порядку осуществления прав владельцами облигаций и условиям размещения и обращения облигации являются облигациями с переменным купоном и правом досрочного погашения Эмитентом в даты, устанавливаемые в Решении о выпуске.

5. Срок обращения облигаций устанавливается в Решении о выпуске, утверждаемом Эмитентом, и составляет от 5 (пяти) до 30 (тридцати) лет.

6. Номинальная стоимость одной облигации в рамках каждого выпуска устанавливается в размере 1000 (одна тысяча) рублей.

7. Размещение облигаций может производиться в форме аукциона и вторичных торгов.

8. Размещение облигаций в любую дату в течение периода обращения облигаций данного выпуска может осуществляться в форме аукциона.

9. При размещении или продаже облигаций в форме аукциона предметом торгов является цена облигации в процентах к номинальной стоимости.

10. Цена размещения на аукционе определяется Эмитентом путем определения цены отсечения и средневзвешенной цены исходя из поданных заявок на приобретение облигаций.

11. Размещение облигаций в любую дату в течение периода обращения облигаций данного выпуска может осуществляться путем продажи на вторичных торгах по установившейся на вторичном рынке цене.

12. Депозитарий, осуществляющий учет прав владельцев облигаций, назначается Эмитентом. Данные о назначенном Эмитентом депозитарии раскрываются в Решении о выпуске облигаций.

13. Погашение облигаций и выплата купонного дохода осуществляется Эмитентом в безналичной форме путем перечисления соответствующих средств на момент погашения и (или) купонного дохода через организатора торговли и профессиональных участников рынка ценных бумаг, обслуживающих рынок облигаций.

14. Удостоверением прав владельцев облигаций является выписка со счета депо.

15. Владелец облигации имеет право:

а) на получение номинальной стоимости облигации в установленную Решением о выпуске дату погашения, либо одну из установленных Решением о выпуске дат досрочного погашения облигаций в случае проведения Эмитентом досрочного погашения;

б) владелец облигации имеет право осуществлять сделки купли-продажи облигаций на вторичном рынке в соответствии с настоящими Условиями и действующим законодательством, а также иные операции, предусмотренные действующим законодательством российской Федерации;

в) на получение купонного дохода в установленные Решением о выпуске даты;

г) на получение индексационного купона в случае погашения или досрочного погашения в дату, не совпадающую с первой возможной датой досрочного выкупа, указанной в Решении о выпуске.

16. Совершение сделок, предметом которых являются облигации, осуществляется только через уполномоченных Эмитентом организаторов торговли на рынке ценных бумаг и профессиональных участников рынка.

17. Сделки купли-продажи облигаций через организатора торговли на рынке ценных бумаг могут осуществляться на основании договоров поставки облигаций (форвардных контрактов), в форме сделок купли-продажи с обратным выкупом (РЕПО), а также путем исполнения срочных контрактов.

18. Эмитент имеет право на проведение досрочного погашения выпуска облигаций в одну из дат, устанавливаемых Решением о выпуске облигаций (далее - возможные даты досрочного погашения). Эмитент обязан раскрыть информацию о проведении досрочного погашения облигаций не позднее, чем за 30 календарных дней до наступления даты досрочного погашения.

19. Владельцы облигаций обязаны предъявить Эмитенту облигации к досрочному погашению в случае проведения им досрочного погашения.

20. На период обращения для облигаций устанавливается купонный доход. Длительность купонного периода, даты купонных выплат и величина купонных выплат устанавливаются в Решении о выпуске.

При погашении или досрочном погашении в дату, не совпадающую с первой возможной датой досрочного погашения, владельцам облигаций выплачивается купонный доход по индексационному купону. Длительность купонного периода индексационного купона определяется первой возможной датой досрочного погашения и датой погашения или досрочного погашения в дату, не совпадающую с первой возможной датой досрочного погашения.

При обращении облигаций, в том числе в период между первой возможной датой досрочного выкупа и погашением/досрочным погашением, в расчет текущего накопленного купонного дохода включается величина накопленного купонного дохода по индексационному купону.

21. Начиная с даты размещения и до наступления первой возможной даты досрочного погашения облигаций, установленной в Решении о выпуске, величина купонного дохода по облигациям (за исключением индексационного купона) определяется по следующей формуле:

                                        Т

                         Ci = N x Di x ---, где

                                       365

N - номинал облигации, в рублях;

Т - количество календарных дней в купонном периоде, дней;

Di - коэффициент, который определяется в Решении о выпуске

При этом ставка купонного дохода не может быть менее 5 и более 30 процентов годовых.

22. В случае, если Эмитент не произвел досрочного погашения в первую возможную дату досрочного погашения, установленную в Решении о выпуске, то в период с указанной даты до погашения облигаций величина купонного дохода по облигациям (за исключением величины индексационного купона) определяется по следующей формуле:

                                        Т

                          Ci = N x R x ---, где

                                       365

N - номинал облигации, в рублях;

Т - длительность купонного периода, в днях

R - коэффициент, определяемый по формуле:

                          R = Li x Ri / R0, где

Li - величина в процентах годовых, устанавливается в Решении о выпуске;

Ri - курс рубля по отношению к доллару США; устанавливается равным среднему арифметическому официальных курсов рубля по отношению к доллару США, установленных Центральным Банком России, действующих в последние 30 дней предшедствующих третьему рабочему дню до даты осуществления купонной выплаты;

R0 - курс рубля по отношению к доллару США; устанавливается равным среднему арифметическому официальных курсов рубля по отношению к доллару США, установленных Центральным Банком России, действующих в последние 30 дней до даты, предусмотренной в Решении о выпуске в качестве первой возможной даты досрочного погашения.

23. При погашении облигаций в дату погашения, либо в дату досрочного погашения, отличную от первой возможной даты досрочного погашения, установленной в Решении о выпуске, Эмитент выплачивает владельцам облигаций купонный доход по индексационному купону, рассчитываемый по следующей формуле:

                             С(i) = N х К, где

                       К = max(0; Rn/R0 - 1), где

Rn - курс рубля по отношению к доллару США; устанавливается равным среднему арифметическому официальных курсов рубля по отношению к доллару США, установленных Центральным Банком России, действующих в последние 30 дней предшедствующих третьему рабочему дню до даты погашения, либо даты досрочного погашения, отличной от первой календарной даты, установленной в Решении о выпуске;

R0 - курс рубля по отношению к доллару США; устанавливается равным среднему арифметическому официальных курсов рубля по отношению к доллару США, установленных Центральным Банком России, действующих в последние 30 дней до даты. предусмотренной в Решении о выпуске в качестве первой возможной даты досрочного погашения;

N - номинальная стоимость облигации, в рублях.

При этом величина max(0; Rn/R0 - 1) принимает максимальное значение из нуля и второго значения в скобках.

24. Данные о порядке расчета дохода по облигациям.

Начиная с даты начала размещения для облигаций устанавливается купонных доходов в виде процента к номинальной стоимости облигации.

Владелец облигации получает дисконтный доход как разницу между ценой реализации (равно как и ценой погашения) и ценой покупки облигаций.

При обращении облигаций, начиная со второго года с даты начала размещения, образуется накопленный купонный доход - часть купонного дохода в виде процента к номинальной стоимости облигации, рассчитываемого пропорционально количеству дней, прошедших от даты выпуска облигации или даты выплаты предшествующего купонного дохода.

1) Начиная с даты начала размещения и до первой возможной даты досрочного погашения величина накопленного купонного дохода (НКД) по облигациям на текущую дату может быть рассчитана по следующей формуле:

                             N х Di х (Т - К)

                     НКДt = ------------------, где

                                   365

НКДt - накопленный купонный доход на текущую дату, в рублях;

N - номинал облигаций, в рублях;

Di - коэффициент, определенный в Решении о выпуске облигаций;

Т - количество дней в данном купонном периоде; первый день данного купонного периода - день, следующий за днем погашения предыдущего купона, последний день - день погашения очередного купона;

К - количество дней до погашения очередного купона, включая день погашения и не включая текущий день.

Значение НКД, рассчитанное по одной из вышеуказанных формул, округляется с точностью до копейки путем отбрасывания дробной части.

2) Начиная с первой возможной даты досрочного погашения и до погашения величина накопленного купонного дохода (НКД) по облигациям на текущую дату может быть рассчитана по следующей формуле:

              N х Di х (К - Т)     Rt

      НКДt = ------------------ х ---- + max(0; Rt/R0 - 1) х N, где

                     К             R0

НКДt - накопленный купонный доход на текущую дату, в рублях;

N - номинал, в рублях;

Ct - величина купона в процентах от номинала, установленного в соответствии с пунктом 13 настоящих Условий;

К - количество дней в данном купонном периоде; первый день данного купонного периода - день, следующий за днем погашения предыдущего купона, последний день - день погашения очередного купона;

Т - количество дней до погашения очередного купона, включая день погашения и не включая текущий день;

Rt - курс рубля по отношению к доллару США; устанавливается равным среднему арифметическому официальных курсов рубля по отношению к доллару США, установленных Центральным Банком России, действующих в последние 30 дней, предшествующих третьему рабочему дню до до даты t;

R0 - курс рубля по отношению к доллару США; устанавливается равным среднему арифметическому официальных курсов рубля по отношению к доллару США, установленных Центральным Банком России, действующих в последние 30 дней до даты, предусмотренной в Решении о выпуске в качестве первой возможной даты досрочного погашения.

При этом величина max(0; Rn/R0 - 1) принимает максимальное значение из нуля и второго значения в скобках.

Значение НКД, рассчитанное по одной из вышеуказанных формул, округляется с точностью до копейки путем отбрасывания дробной части.

25. Доходность на текущую дату к ближайшей купонной выплате определяется следующим образом:

1) Начиная с даты начала размещения для облигаций доходность рассчитывается по формуле:

                        N + Ci           365

               Yt = (----------- - 1) * ----- * 100%, где

                      Рt + НКДt           t

Рt - цена на текущую дату, в рублях;

НКДt - накопленный купонный доход на текущую дату, в рублях;

Сi - величина купона на текущий купонный период, в рублях;

Yt - доходность к дате купонной выплаты на текущую дату, процент годовых;

t - количество дней, оставшееся до погашения ближайшего купона.

2) Начиная с первой возможной даты досрочного погашения и до погашения/досрочного погашения валютная доходность по облигациям на текущую дату может быть рассчитана по следующей формуле:

              R0

        (Р х ---- + max(0; 1 - R0:Rt) + Dk x (T - Tk-1)) / 100% =

              Rt

                  1            k  Dn / 100% x (Tn - Tn-1) / 365

        = ----------------- +  Z ------------------------------- ,

                      Tk-T    n=k                 (Tn-T)/365

                 Yk   ----          (1+ Yt / 100%)

          (1 + -----)  365

                100

где

P - цена на текущую дату, в процентах от номинала;

Dk - величина купона на текущий купонный период, в процентах от номинала;

Yt - доходность к погашению на текущую дату, процент годовых;

Tn-1 - дата начала n-го купонного периода, при этом T0 - дата первого возможного досрочного погашения;

Tn - дата окончания n-го купонного периода;

Т - текущая дата;

Тk-1 - дата начала текущего купонного периода;

Тk - дата окончания текущего купонного периода;

k - номер текущего купонного периода;

К - номер последнего перед погашением купонного периода.

26. Эмитент имеет право в любую дату в течение периода обращения облигаций данного выпуска осуществлять их выкуп на вторичных торгах и в форме обратного аукциона.

27. При проведении обратного аукциона цена облигаций устанавливается путем определения цены отсечения и средневзвешенной цены исходя из поданных заявок.

28. При проведении обратных аукционов Эмитент вправе устанавливать максимальную цену выкупа. Данная максимальная цена устанавливается в сообщении о проведении обратного аукциона.

29. Если одна из дат купонных выплат, дата досрочного погашения или дата погашения облигаций приходится на выходной или праздничный день, то соответствующие действия осуществляются Эмитентом в следующий рабочий день.

30. В соответствии с Законом Санкт-Петербурга "О бюджете Санкт-Петербурга на 1999 год" установлены следующие параметры бюджета Санкт-Петербурга на 1999 год:

- доходы - 25789,1 миллионов рублей;

- расходы - 25789,1 миллионов рублей, в том числе:

- по бюджету текущих расходов 19707,6 миллионов рублей и

- по бюджету развития 6081,5 миллионов рублей;

- объем государственного долга Санкт-Петербурга на 1 января 2000 года - 3560 миллионов рублей;

- расходы по обслуживанию внутреннего долга Санкт-Петербурга - 756622,8 тысяч рублей, в том числе выплаты процентов по прочим займам внутри страны - 717079,8 тысяч рублей;

- расходы по обслуживанию внешнего долга Санкт-Петербурга - 1472197 тысяч рублей, в том числе выплаты процентов по государственному внешнему долгу - 1171500 тысяч рублей.

31. По состоянию на 1 августа 1999 года суммарная величина долга Санкт-Петербурга составляет 3416 миллионов рублей.

32. Сведения об исполнении бюджета Санкт-Петербурга за 1996, 1997 и 1998 годы приведены в приложении к настоящим Условиям.

Приложение

к Условиям эмиссии и обращения

государственных именных долгосрочных

облигаций Санкт-Петербурга

Сведения
об исполнении бюджета Санкт-Петербурга
за 1996, 1997 и 1998 годы

* Сумма включает субвенции и дотации, полученные от бюджетов разных уровней.

** Сумма включает субвенции и дотации, выданные в бюджеты разных уровней.

Заместитель начальника управления

учета и отчетности - заместитель