Вопрос: Физическое лицо подает заявку в управляющую компанию на обмен паев одного паевого инвестиционного фонда на паи другого. Оба фонда находятся в доверительном управлении одной управляющей компании. Принятые заявки удовлетворяются в пределах количества инвестиционных паев, учтенных на лицевом счете владельца инвестиционных паев фонда, подавшего заявку на их обмен. При этом вносятся расходные записи в реестр того фонда, чьи инвестиционные паи обмениваются, и приходные записи в реестр того фонда, на паи которого производится обмен. Дохода от указанной операции с ценными бумагами владелец паев не получает. Возникает ли в этом случае объект обложения налогом на доходы физических лиц? ("Финансовая газета. Региональный выпуск", N 27, июль 2003 г.)

Физическое лицо подает заявку в управляющую компанию на обмен паев одного паевого инвестиционного фонда на паи другого. Оба фонда находятся в доверительном управлении одной управляющей компании. Принятые заявки на обмен инвестиционных паев удовлетворяются в пределах количества инвестиционных паев, учтенных на лицевом счете владельца инвестиционных паев фонда, подавшего заявку на их обмен. При этом вносятся расходные записи в реестр того фонда, чьи инвестиционные паи обмениваются, и приходные записи в реестр того фонда, на паи которого производится обмен. Таким образом, обмен инвестиционных паев представляет собой равноценный обмен. Дохода от указанной операции с ценными бумагами владелец паев не получает. Возникает ли в этом случае объект обложения налогом на доходы физических лиц?

В соответствии со ст.22 Федерального закона от 29.11.01 г. N 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах" правилами доверительного управления открытым паевым инвестиционным фондом может быть предусмотрена возможность обмена инвестиционных паев по требованию их владельцев на инвестиционные паи другого открытого паевого инвестиционного фонда, находящегося в доверительном управлении той же управляющей компании. Из паевого инвестиционного фонда, заявка на обмен инвестиционных паев которого подана, в паевой инвестиционный фонд, на инвестиционные паи которого осуществляется обмен, передаются денежные средства или иное имущество, стоимость которого соответствует расчетной стоимости инвестиционных паев фонда, заявка на обмен которого подана.

Таким образом, при обмене физическими лицами паев одного паевого инвестиционного фонда на паи другого паевого инвестиционного фонда, находящегося в доверительном управлении той же управляющей компании, объекта обложения налогом на доходы физических лиц не возникает.

Е. Воронина,

советник налоговой службы Российской Федерации III ранга

2 июля 2003 г.

"Финансовая газета. Региональный выпуск", N 27, июль 2003 г.