Анализ эффективности использования денежных и прочих активов предприятий угольной отрасли (Э. Кабирова, журнал "Учет и контроль", N 5, май 2017 г.)

Анализ эффективности использования денежных и прочих активов предприятий угольной отрасли

Э. Кабирова,

ст. преподаватель Бишкекского экономического

университета им. М. Рыскулбекова

(г. Бишкек, Кыргызская Республика)

Журнал "Учет и контроль", N 5, май 2017 г., с. 23-27.

Правильная организация потоков денежных средств обеспечивает устойчивость оборачиваемости средств хозяйствующего субъекта, укрепление расчетной дисциплины и улучшение его финансового состояния. В статье рассматриваются варианты оценки дебиторской задолженности и пути снижения отрицательного эффекта задержки оплаты от покупателей.

Управление дебиторской задолженностью предполагает прежде всего контроль за оборачиваемостью средств в расчетах. Ускорение оборачиваемости в динамике за ряд периодов рассматривается как положительная тенденция. Большое значение для сокращения сроков платежей имеют отбор потенциальных покупателей и определение условий оплаты товаров, предусматриваемых в контрактах.

Переход от плановой экономики к рыночной, обусловил переориентацию бухгалтерского учета на потребителей информации: от экономистов-плановиков к инвесторам, банкам, акционерам и другим заинтересованным лицам, субъектам рыночных отношений. Последствия не могли не сказаться на методологии бухгалтерского учета, его теоретико-практической основе в целом и на методике учета и контроля денежных средств субъектов хозяйствования в частности. Это объясняется тем, что существенно изменились не только характер проводимых операций, но и сама сущность операций, которым не было места в плановой экономике и которые ставят перед учеными-бухгалтерами, бухгалтерами-практиками множество нерешенных задач и вопросов. Как вести их учет и анализ? Какая оптимальная пропорция между ними и как измерить их эффективность? Эти основные и другие важные вопросы встают перед теорией и практикой учета и анализа активов.

Важнейшим условием положительного осуществления рыночных реформ и функционирования экономики является ее гибкость и способность оптимально реагировать на изменения рыночной конъюнктуры. Залогом успешной деятельности как экономики в целом, так и любого предприятия выступает максимально результативное использование всех доступных материальных и интеллектуальных активов, а также осуществление инновационных процессов, определяющих устойчивую динамику развития предприятия. В условиях рыночной экономики все большее значение приобретает совершенствование применяемых методов хозяйствования, предъявляются повышенные требования к степени оперативности, достоверности информации. Особая роль в решении этой проблемы принадлежит бухгалтерскому учету как основному источнику информации для принятия управленческих решений. Качество и обоснованность принимаемых решений в значительной степени определяются не только качеством предоставляемой бухгалтерским учетом информацией, но и эффективностью используемых при ее обработке методов экономического анализа. Особую актуальность приобретают оперативность проведения аналитических исследований, их прогнозный характер, возможность учета широкого круга существенных факторов, многовариантность подходов. Денежные средства имеют важное значение для правильной организации денежного обращения, в эффективном использовании финансовых ресурсов. Умелое распределение денежных средств само по себе может приносить организации дополнительный доход. Поэтому нужно постоянно думать о рациональном вложении временно свободных денежных средств для получения прибыли.

Денежные расчеты представляют собой предъявление и удовлетворение требований и обязательств, которые возникают в процессе производства, распределения и обращения общественного продукта. Операции с денежными средствами носят массовый и распространенный характер. Они наиболее подвижны и легко реализуемы. Этот участок наиболее уязвим с точки зрения различных нарушений и злоупотреблений.

Проведенное исследование состояния активов предприятия и их оценки в соответствии с МСФО на материалах ОСОО "Кыргызкомур" за 2013-2015 годы показало, что рост выручки организации составил в 2014 году по сравнению с 2013 годом 61%, а в 2015 году по сравнению с 2014 годом - 6%, в то время как рост имущества в 2014 году составил 52% по сравнению с 2013 годом, а в 2015 году роста вовсе не наблюдалось: общая стоимость имущества организации уменьшилась на 3% по сравнению с 2014 годом.

За период с 2013 по 2015 годы увеличилась сумма затрат по реализации продукции, работ, услуг. Так за период с 2013 по 2014 год величина затрат на реализацию продукции увеличилась на 63%, а за период с 2014 по 2015 год наблюдается снижение темпов роста по сравнению с предыдущим периодом (величина затрат увеличилась всего на 9,94%). Увеличение годовых значений затрат связано прежде всего с ростом коммерческих расходов.

Анализ финансовых показателей, характеризующих платежеспособность и финансовую независимость организации, показал, что на конец 2015 года каждый из показателей достиг нормативного значения, более того, практически все показатели в динамике имеют тенденцию к повышению по сравнению с предыдущим аналогичным периодом.

Так текущая ликвидность в течение 2015 года повысилась с 3,31 до 3,96, т.е. организация к концу года могла расплатиться полностью по своим текущим обязательствам.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами в части формирования оборотных средств во всех анализируемых периодах имеет положительное значение, т.е. организация имеет достаточное количество собственных средств для формирования оборотных активов для дальнейшей деятельности.

Данная ситуация в формировании оборотных средств может положительно повлиять на доверие кредиторов, с точки зрения возврата долгов.

Коэффициент привлечения, характеризующий использование заемного капитала на 1 сом собственного, достиг к концу 2015 года значения 0,21 (при норме меньше 1,0), что гораздо ниже нормативного значения. Этот факт свидетельствует о снижении зависимости деятельности Общества от заемного капитала, т.е. о некотором улучшении финансовой устойчивости Общества. Однако следует учесть и тот факт, что организация не использовала заемные источники на длительной основе, следовательно, долгосрочные активы прежде всего формировались за счет собственного капитала.

Показатели оборачиваемости активов Общества, характеризующие деловую активность, также повысились к концу 2015 года. Ускорение оборачиваемости активов в организации положительно повлияло на эффективность использования имущества. По сравнению с аналогичным периодом предшествующего года на 0,98 сом увеличилась отдача с каждого рубля средств, вложенных в оборотные активы, на 0,43 сом увеличилась отдача с каждого сом средств, вложенных в совокупные активы. Экономический результат ускорения оборачиваемости оборотных средств привел к относительной экономии оборотных средств, величина которой составила 97,99 тыс. сом.

Однако наблюдается понижение некоторых показателей оборачиваемости к концу 2015 года, таких как коэффициент оборачиваемости собственного капитала и коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности. Это произошло в целом за счет недостаточного роста объема продаж и больших вложений в имущество Общества.

Анализ финансовых результатов показал, что, несмотря на увеличение выручки от реализации за 2015 год на 208 тыс. сом, Общество получило прибыль в 2015 году 12 тыс. сом, против 244 тыс. сом в 2014 году. Это объясняется тем, что темп роста затрат в 2015 году превысил темп роста выручки. И, как следствие, всё это привело к падению уровня рентабельности организации.

Так, рентабельность продаж понизилась с 7,46% до 0,34%. Все показатели рентабельности, рассчитанные на конец 2015 года, имеют тенденцию к понижению.

Ухудшение финансовых результатов Общества объясняется тем, что по решению руководства был взят курс на повышение качества оказываемых услуг. Для реализации этого решения была приобретена дорогостоящая техника и другое оборудование, необходимое для функционирования Общества.

Все вышесказанное свидетельствует о недостаточно эффективной финансовой деятельности Общества на конец 2015 года.

Таким образом, руководству Общества следует принять меры для недопущения дальнейшего ухудшения финансового состояния и выработать мероприятия по более рациональному управлению капиталом Общества с целью повышения эффективности финансовой деятельности.

Список литературы

1. Арзыбаев А.А. и др. "Международные стандарты финансовой отчетности". Учебник для ВУЗов. - Бишкек, 2016 г.: Изд. "Макспринт". - 320 стр.

2. Арзыбаев А.А. Организационные и методические аспекты учета и аудита капитала. Монография. - Алматы: 2011 г. - 164 с.

3. Постановление государственной комиссии при Правительстве КР по стандартам финансовой отчетности и аудиту от 31 декабря 2002 г. N 36 "О предоставлении финансовой отчетности за 2002 год".

4. Постановление Госфиннадзора от 28 июля 2010 года N 18 "О Международных стандартах финансовой отчетности".