"Создание системы сохранности личных сбережений пайщиков кредитных кооперативов" (интервью с М. Сафиулиным, управляющим Федерального фонда по защите прав вкладчиков и акционеров) (журнал "Микроfinance+", N 3, июль-сентябрь 2015 г.)

"Создание системы сохранности личных сбережений пайщиков кредитных кооперативов" (интервью с М. Сафиулиным, управляющим Федерального фонда по защите прав вкладчиков и акционеров)

Журнал "Микроfinance+", N 3, июль-сентябрь 2015 г.

- Федеральный общественно-государственный фонд по защите прав вкладчиков и акционеров, для чего он создан и чем занимается в настоящее время?

- Федеральный общественно-государственный фонд по защите прав вкладчиков и акционеров (далее - Фонд) создан во исполнение Указа Президента Российской Федерации "О некоторых мерах по защите прав вкладчиков и акционеров" в целях обеспечения выплат компенсаций гражданам, которым был причинен ущерб на финансовом и фондовом рынках Российской Федерации.

Учредителями Фонда выступили как Российская Федерация в лице органов власти, так и общественные организации.

За период двадцатилетней деятельности Фонда компенсацию получили более 1,7 млн. граждан России на сумму около 2,0 млрд. рублей.

Сейчас Фонд имеет более 100 уполномоченных организаций практически во всех регионах Российской Федерации, что обеспечивает необходимую доступность этой услуги для населения.

- В настоящее время Фонд совместно с Банком России работает над проблемой создания системы сохранности личных сбережений пайщиков кредитных кооперативов. В связи с чем планируется создать данную систему?

- Считаем, что сама жизнь диктует необходимость создания системы сохранности личных сбережений пайщиков кредитных кооперативов.

По данным Генеральной прокуратуры Российской Федерации, 75% от общего количества "финансовых" пирамид были зарегистрированы в форме кредитных потребительских кооперативов.

Этот факт крайне негативно влияет на развитие сектора кредитной кооперации и в целом на финансовый рынок.

В настоящее время имущественную ответственность кредитного кооператива перед пайщиками обеспечивает саморегулируемая организация, членом которой обязан быть кредитный кооператив, путем формирования компенсационного фонда.

Размер ежегодных обязательных платежей (взносов) в компенсационный фонд для члена саморегулируемой организации определяется уставом саморегулируемой организации и должен составлять не менее 0,2% среднегодовой величины активов кредитного кооператива, рассчитываемой по данным бухгалтерской (финансовой) отчетности.

Компенсационные выплаты, осуществляемые саморегулируемой организацией из компенсационного фонда, производятся при недостаточности собственного имущества кредитного кооператива для выполнения его обязательств перед членами (пайщиками) и не могут превышать 5% средств компенсационного фонда на дату принятия решения о выплате.

Так, по состоянию на январь 2015 года компенсационные фонды саморегулируемых организаций составляют от 2,5 млн. рублей до 67,5 млн. рублей. Таким образом, компенсационная выплата за счет средств сформированных фондов может составить от 125 тыс. рублей до 3,4 млн. рублей на 1 кооператив.

На одного члена крупного КПК (более 5 тыс. членов) сумма компенсации будет равна примерно стоимости 1 или 2 поездок в общественном транспорте.

Безусловно, подобное положение дел с имущественной ответственностью кредитного кооператива перед его пайщиками тормозит процесс развития рынка кредитной кооперации в Российской Федерации и его требуется менять в иную, более позитивную сторону.

В связи с этим прорабатывается вопрос создания в системе КПК новой современной компенсационной системы.

- Что даст создание такой системы для пайщиков КПК и бизнеса?

- Во-первых, создание такого фонда планируется без привлечения средств федерального бюджета.

В рамках создания системы гарантирования сохранности личных сбережений пайщиков на рынке кредитной кооперации предлагаем образовать единый денежный фонд по гарантированию сохранности личных сбережений пайщиков - физических лиц, переданных кредитному кооперативу по договору передачи личных сбережений.

Компенсационный фонд будет формироваться за счет обязательных платежей кредитных кооперативов - участников системы гарантирования сохранности личных сбережений на рынке кредитной кооперации.

За счет средств такого единого фонда в случае банкротства кредитного кооператива будут возмещаться личные сбережения пайщиков в установленных пределах. Также ежегодно будет устанавливаться предельный размер ежегодных расходов из компенсационного фонда.

Целевым ориентиром является удовлетворение требований пайщиков в размере 50-90% вложенных средств. Именно такой подход к защите прав инвесторов закреплен в Директиве Европейского Парламента и Совета Европейского Союза N 97/9/ЕС. При этом в современных компенсационных системах реализуется принцип ответственного отношения к самостоятельным принятым финансовым решениям, в соответствии с которым компенсация коммерческого риска и обеспечение полного возврата вложенных средств не происходит.

Так, например, если предельный размер расходов из компенсационного фонда будет установлен на уровне 50%, то на компенсационные выплаты можно будет направить более 100 млн. рублей (исходя из сегодняшнего совокупного размера компенсационных фондов в сумме 215,6 млн. рублей).

- А что даст создание такой системы для бизнеса?

- Планируется, что создание подобной системы будет происходить без излишней регуляторной и финансовой нагрузки на бизнес КПК.

Кроме того, мы считаем, что создание и развитие предлагаемой системы также сделает этот сектор финансового рынка более привлекательным для широких слоев населения, что приведет к увеличению количества граждан, вкладывающих свои средства в данный сектор финансового рынка. Более того, возможно развитие событий, при которых импульс деятельности компенсационной системы приведет к активизации процесса новой генерации КПК.

- Предлагаемая к созданию система сохранности личных сбережений пайщиков кредитных кооперативов имеет какие-либо аналоги в иных странах?

- Аналогичные системы успешно функционируют в таких странах, имеющих развитый рынок кредитной кооперации, как Канада, Ирландия, Великобритания.

- Можете назвать примерный срок начала функционирования системы сохранности личных сбережений пайщиков кредитных кооперативов?

- В настоящее время идея создания фонда обсуждается с профессиональным сообществом, например в ходе IX Форума кредитных союзов России, и Банком России.

Оптимистичный срок начала функционирования системы - 2016 год.

- Какие у Фонда дальнейшие планы?

- Закономерным процессом по совершенствованию компенсационной системы в сфере кредитной кооперации может стать процедура санации КПК. Весьма логично после завершения становления компенсационной системы перейти от роли "ликвидатора" к роли "санатора". Качественное изменение рынка КПК в совокупности с обеспечением необходимой дополнительной финансовой поддержки КПК позволит, по нашему мнению, изменить ситуацию в секторе малого и среднего предпринимательства отечественной экономики.

- Скажите, сфера интересов Фонда ограничивается микрофинансовым рынком?

- У Фонда много планов. В настоящее время Фонд участвует в работе по реализации требований OECD по созданию компенсационного фонда по защите инвесторов на рынке ценных бумаг в Российской Федерации.

В том числе обсуждается с профессиональным сообществом возможность распространения компенсационных механизмов в сфере индивидуальных инвестиционных счетов (ИИС). ИИС - это новый финансовый продукт на российском рынке. По определенным экспертным мнениям, развитие российского финансового рынка и формирование частного отечественного инвестора будет взаимосвязано с развитием ИИС. Фонд также высоко оценивает потенциал ИИС, что требует усиленной работы по созданию системы защиты интересов для российских инвесторов в скором времени.