Метод полной интеграции счетов в консолидированном учете и отчетности (В.С. Плотников, О.В. Плотникова, В.И. Мельников, В.А. Москалева, журнал "Международный бухгалтерский учет", N 46, декабрь 2015 г.)

Метод полной интеграции счетов в консолидированном учете и отчетности

В.С. Плотников,

доктор экономических наук, профессор кафедры экономики и

финансов, Российский экономический университет им. Г.В. Плеханова,

Севастопольский филиал, Севастополь, Российская Федерация

О.В. Плотникова,

доктор экономических наук, доцент, исполняющая обязанности

заведующего кафедрой экономики и финансов, Российский

экономический университет им. Г.В. Плеханова,

Севастопольский филиал, Севастополь, Российская Федерация

В.И. Мельников,

кандидат экономических наук, доцент кафедры

экономики и финансов, Российский экономический

университет им. Г.В. Плеханова,

Севастопольский филиал, Севастополь, Российская Федерация

В.А. Москалева,

кандидат экономических наук, доцент кафедры экономики

и финансов, Российский экономический университет им. Г.В. Плеханова,

Севастопольский филиал, Севастополь, Российская Федерация

Журнал "Международный бухгалтерский учет", N 46, декабрь 2015 г., с. 2-17.

Предмет. Предмет исследования ограничен характеристикой консолидированной финансовой отчетности и методом полной интеграции счетов, используемым при ее составлении.

Цели. Исследование посвящено раскрытию задач, стоящих перед бухгалтерским учетом. При этом основной целью являлись характеристика и раскрытие содержания основного метода консолидированного учета - метода полной интеграции счетов, или метода приобретения.

Методология. На основе анализа определения понятия "консолидированная финансовая отчетность" сделан вывод о том, что объект исследования должен определять содержание консолидированной финансовой отчетности и рассматривать консолидированную группу предприятий как экономическое объединение юридически самостоятельных предприятий, отражаемых в качестве единого хозяйственного механизма. Отсюда вытекает и определение консолидированной финансовой отчетности как системы показателей, отражающих финансовое положение предприятий, включенных в периметр консолидации как единого целого, но с обособленным отражением права акционеров материнской компании и не контролирующей доли участия.

Результаты. В основу оценки включения объекта инвестиций в периметр консолидации был принят контроль, как право материнской компании управлять финансовой и оперативной политиками в целях получения дохода от деятельности дочерних компаний. При этом право контроля рассматривается в качестве существенных прав, которые предоставляют возможность в настоящий момент времени управлять значимой деятельностью.

Выводы и значимость. Подтверждена значимость использования метода учета полной интеграции счетов в консолидированном учете и отчетности. Метод полной интеграции счетов предполагает исключительный, полный и гарантированный контроль за объектом инвестиций, определяет возможность управлять финансовой и операционной деятельностью консолидированной группы предприятий при интеграции показателей этой деятельности в консолидированную финансовую отчетность.

В современной рыночной экономике значительное количество компаний осуществляют свою деятельность не только посредством собственных операций, но и посредством стратегического инвестирования в другие компании с целью получения дополнительного дохода, снижения затрат или получения конкурентных выгод. МСФО выделяют три основных типа таких компаний:

- компании (дочерние предприятия), контролируемые компанией (материнским обществом), составляющей помимо своей финансовой отчетности консолидированную финансовую отчетность, организацией, которая контролирует объект инвестиций. Иными словами, компания контролирует другую компанию, если она имеет возможность управлять ее деятельностью в целях извлечения собственных выгод (или уменьшения собственных убытков). Если компания, контролирующая одну или несколько организаций, подготавливает финансовую отчетность, она должна представлять консолидированную финансовую отчетность [1, с. 57];

- предприятия, совместно контролируемые компанией, составляющей финансовую отчетность, и одной или более сторонами (совместная деятельность), которые учитываются на пропорциональной доле участия в совместной деятельности;

- предприятия, которые хотя и не являются контролируемыми или совместными компаниями, составляющие финансовую отчетность, подвержены значительному влиянию со стороны последней (ассоциированные компании), учитываемые по методу долевого участия.

В стандарте МСФО (IFRS) 10 "Консолидированная финансовая отчетность" (далее - МСФО (IFRS) 10) дается следующее определение консолидированной финансовой отчетности: "Финансовая отчетность группы, в которой активы, обязательства, капитал, доход, расходы и потоки денежных средств материнского предприятия и его дочерних предприятий представлены как активы, обязательства, капитал, доход, расходы и потоки денежных средств единого субъекта экономической деятельности"*(1).

Определение сводной отчетности как системы показателей, характеризующей имущественное и финансовое положение группы организаций на отчетную дату и финансовые результаты ее деятельности в отчетном периоде дал Л.З. Шнейдман в работе [2].

Аналогичного мнения придерживаются многие ученые, в частности такие, как В.В. Ковалев [3], В.В. Патров [4], Н.А. Бреславцева, В.И. Ткач, В.А. Кузьменко*(2), Е.М. Сорокина*(3).

Исходя из высказываний этих исследователей консолидированной финансовой отчетности, в них выдвигается основной фактор ее составления - свод финансовых показателей финансовой отчетности предприятий консолидированной группы. Этот метод напоминает способ группировки финансовой отчетности предприятий по отраслевому признаку, принятому в условиях социалистического управления хозяйствующими субъектами.

Выбор методики оценки эффективности формирования холдинговых структур зависит от базовой теории формирования группы [5]. Поэтому в стандарте МСФО (IFRS) 3 "Объединение бизнеса"*(4) обращается внимание на учет по методу приобретения или учет по методу полной интеграции счетов как основного метода отражения контроля за объектом инвестиций, то есть выделяется метод получения контроля как способ включения дочернего предприятия в периметр консолидации. Использование данного метода предполагает включение показателей финансовой отчетности дочернего предприятия в консолидированную финансовую отчетность с выделением в ней неконтролирующей доли участия и гудвилл. При формировании консолидированной финансовой отчетности включение активов и обязательств дочернего предприятия проводится полинейно (постатейно), за исключением собственного капитала дочернего предприятия, выкупленного акционерами материнского общества. Такое положение позволяет трансформировать метод приобретения, используемый при объединении бизнеса, в метод полной интеграции счетов в консолидированном учете. При этом следует учитывать, что МСФО (IFRS) 10 не рассматривает требования к бухгалтерскому учету объединения бизнеса и их влияние на консолидацию, включая гудвилл, возникающий при объединении бизнеса.

Следует отметить, что в российском бухгалтерском учете нет отдельного положения по бухгалтерскому учету (ПБУ) по консолидированной финансовой отчетности, но в настоящее время находится на утверждении проект федерального закона "О внесении изменений в Федеральный закон "О консолидированной финансовой отчетности" (далее - Законопроект), который подготовлен на основе анализа и обобщения практики применения Федерального закона от 27.07.2010 N 208-ФЗ "О консолидированной финансовой отчетности".

Законопроект направлен на повышение информационной открытости организаций, обеспечение пользователей актуальной и надежной финансовой информацией. Законопроект обеспечивает: развитие правовой базы бухгалтерского учета; обеспечение применения МСФО на территории Российской Федерации; выполнение государственной программы Российской Федерации "Управление государственными финансами и регулирование финансовых рынков", утвержденной постановлением Правительства Российской Федерации от 15.04.2014 N 320, в том числе предусмотрено установление требований по раскрытию промежуточной консолидированной финансовой отчетности и обеспечение ее достоверности*(5).

В основе назначения консолидированной финансовой отчетности должно быть положено определение ее цели. Так, О.В. Бурлакова следующим образом формулирует цель консолидированной финансовой отчетности: "Цель объединения реализуется непосредственно исключением всех операций, произведенных между организациями корпоративной группы за отчетный период, и их результатов при объединении отчетных показателей для составления консолидированной отчетности, то есть экономическое положение корпоративной группы должно быть представлено без повторного счета [6, с. 28]. Однако это не цель консолидированной финансовой отчетности. Это, скорее всего, характеристика одного из основных приемов ее составления.

По нашему мнению, основная цель заключается в представлении финансового результата и финансового положения компании, представляющей финансовую отчетность (материнской компании) так, если бы она была единой компанией. Следовательно, для целей учета условно при составлении консолидированной финансовой отчетности стираются юридические границы предприятий группы. Интернационализация капитала и его концентрация ведут к дальнейшему развитию коллективных форм частной собственности. Важным этапом на этом пути является институционализация финансового рынка (фондового рынка) и концентрация капитала в холдингах. Цель консолидированной отчетности состоит в представлении, прежде всего акционерам и кредиторам материнской компании, результатов деятельности и финансового положения материнской компании и ее дочерних предприятий, как если бы они составляли единую группу или одну компанию, осуществляющую один или несколько видов деятельности. Она составляется на основе данных отчетности членов группы при помощи специальных учетных процедур. Таким образом, составление консолидированной отчетности требует не только свода отчетных показателей, но и применения специальных учетных действий и приемов. Учет функционального разделения прав собственности позволяет проанализировать изменения капитала в такой сложной сфере, как отношения между собственниками в консолидированной группе предприятий [7, с. 3].

При определении консолидированной финансовой отчетности нужно исходить из содержания ее объекта, то есть консолидированной группы предприятий - экономического объединения юридически самостоятельных организаций на основе приобретения большинства прав собственности или прав, обеспечивающих значительное влияние в дочерних и зависимых предприятиях, действующего как единая хозяйствующая единица и осуществляющего общую финансово-хозяйственную политику в целях получения прибыли и реализации инвестиционных проектов. С юридической точки зрения консолидированная группа существует только в системе бухгалтерского учета и консолидированной финансовой отчетности [8, с. 60].

Учитывая рыночные условия развития экономики России и требования МСФО, мы считаем необходимым уточнить понятие консолидированной финансовой отчетности. Консолидированная финансовая отчетность - это система показателей, отражающих финансовое положение предприятий, включенных в периметр консолидации как единого целого, в которой обособленно должны быть отражены права собственности на активы и обязательства, которые отражают права акционеров материнской компании, обозначенных правом контроля за управлением консолидированной группы предприятий и соответствующим правом на получение переменного дохода от их деятельности, а также правом на получение части переменного дохода акционерами дочерних компаний от деятельности этих компаний, выраженных в форме неконтролирующей доли участия и защищенных правом на участие в объекте инвестиций.

Это определение может иметь исключительное значение для организации консолидированного учета, обеспечивающего формирование консолидированной финансовой отчетности, поскольку как только определен периметр консолидации предприятий, включающий материнскую компанию и ее дочерние предприятия, можно определить финансовые потоки, то есть затраты и доходы консолидированной группы предприятий. Причем объединения, выступающие в форме холдинга, не исключают рыночные отношения между предприятиями группы, но внутригрупповые операции не выходят за пределы холдинга, а значит, не влияют на общую массу денежной наличности. Объективная необходимость модернизации существующей внешней (бухгалтерской) отчетности свидетельствует о том, что в настоящее время требуется серьезный пересмотр правил отражения в учете раскрытия информации и представления заинтересованным пользователям данных о трансакциях и рисках бизнеса [9, с. 126].

В основе понятий "материнское предприятие" (т.е. такое, которое контролирует одно или несколько предприятий) и "дочернее предприятие" (находящееся под контролем другого), лежит понятие "контроль". В стандарте МСФО (IFRS) 10 дается определение принципов контроля, и он устанавливается как основа консолидации. Контроль - это право управлять финансовой и оперативной политиками для получения прибыли от деятельности предприятия [10 с. 150]. При этом наличие контроля определяется структурой прав собственности акционеров материнского общества в чистых активах (собственном капитале) дочернего предприятия, то есть предполагается наличие более 50% голосующих акций дочерней компании. Хотя сам стандарт содержит несколько другое толкование контроля, а именно, что инвестор обладает контролем за объектом инвестиций в том случае, если инвестор подвергается рискам, связанным с переменным доходом от участия в объекте инвестиций, или имеет право на получение такого дохода, а также возможность влиять на доход при помощи осуществления своих полномочий в отношении объекта инвестиций*(6).

Это положение выделяет не только полномочия как существующие права, которые предоставляют возможность в настоящий момент времени управлять значимой деятельностью*(7), но и определяет необходимость активного участия представителей (агентов) материнской компании в управлении дочерним предприятием, когда акционеры материнской компании подвергаются рискам, связанным с переменным доходом от участия в объекте инвестиций.

Таким образом, инвестор обладает контролем за объектом инвестиций только в том случае, если инвестор:

1) обладает полномочиями в отношении объекта инвестиций;

2) подвергается рискам, связанным с переменным доходом от участия в объекте инвестиций, или имеет право на получение такого дохода;

3) имеет возможность использовать свои полномочия в отношении объекта инвестиций в целях оказания влияния на величину дохода*(8).

В стандарте МСФО (IFRS) 10 не приводится примеров, которые могли бы проиллюстрировать случаи, когда наличие более 50% голосующих акций не подразумевает контроля, но содержит условие, поясняющее возможность материнскому обществу не представлять консолидированную финансовую отчетность в случае, если материнское предприятие само является дочерним предприятием*(9).

Несмотря на отсутствие определения термина "инвестор", в МСФО (IFRS) 10 инвестором обозначается компания - составитель отчетности, которая контролирует одну или несколько других компаний. При этом владение долговым (например, конвертируемыми облигациями) или долевым (опционами или акциями) инструментами, определяющими право собственности, может быть основным фактором при определении наличия контроля у инвестора. Главное, чтобы его наличие обеспечивало бы правомочия инвестора в отношении объекта инвестиций. Определяя наличие контроля в отношении объекта инвестиций, инвестор оценивает следующие критерии:

- обладает ли он полномочиями в отношении объекта инвестиций;

- подвергается ли он рискам, связанным с переменным доходом от участия в объекте инвестиций, или имеет ли он право на получение такого дохода;

- обладает ли он возможностью использовать свои полномочия в отношении объекта инвестиций с целью оказания влияния на величину дохода инвестора*(10).

Кроме того, для определения наличия контроля следует учитывать факторы его оценки.

1. Полномочия на управление - определение того, какая сторона обладает полномочиями на управление, то есть текущей возможностью управлять значимой деятельностью. Полномочия возникают вследствие определенных прав, которые могут включать в себя:

- право голоса;

- потенциальные права голоса (конвертируемые облигации);

- право на назначение старшего руководящего персонала;

- право на принятие решения в рамках договора об управлении;

- право на отстранение от руководства или исключения его из участия в компании.

2. Отдача на инвестицию - анализ наличия у инвестора рисков и выгод, обусловленных переменной суммой отдачи на инвестицию вследствие участия в объекте инвестиций. Отдача может быть положительной, либо отрицательной, либо той или иной одновременно. Примерами могут быть: дивиденды, вознаграждения, экономия вследствие масштабов производства, сокращение затрат и т.д.

3. Оценка взаимосвязи - имеет ли инвестор возможность использовать свои полномочия в отношении объекта инвестиций для оказания влияния на сумму отдачи на инвестицию.

По существу, три критерия (право собственности, контроль за объектом инвестиций и правомочия) определяют цель и структуру объекта инвестиций.

Оценивая контроль за объектом инвестиций, инвестор должен рассмотреть цель и структуру объекта инвестиций, чтобы определить, какая деятельность является значимой, каким образом принимаются решения касательно значимой деятельности, кто имеет текущую возможность руководить такой деятельностью и кто получает доход от такой деятельности*(11).

В анализе структуры объекта инвестиций основное внимание придается фактору достаточности объема долевых инструментов для контроля за ним, представляющих владельцу пропорциональное количество прав голоса посредством обыкновенных акций в объекте инвестиций. При оценке наличия контроля необходимо уделить внимание тому, какая сторона способна воспользоваться правами голоса для определения операционной и финансовой политики объекта инвестиций.

Анализ цели и структуры объекта инвестиций может определить, что контроль за объектом инвестиций осуществляется посредством долевых инструментов, которые предоставляют держателю пропорциональные права голоса, например, обыкновенные акции объекта инвестиций. В этом случае при отсутствии каких-либо дополнительных договоренностей, которые вносят изменения в процесс принятия решений, оценка контроля фокусируется на определении того, какая сторона, при наличии таковых, может реализовать права голоса в объеме, достаточном для определения операционной и финансовой политики объекта инвестиций. В самом простом случае инвестор, который является держателем контрольного пакета прав голоса, при отсутствии каких-либо других факторов обладает контролем за объектом инвестиций*(12).

При этом инвестор должен учитывать риски, заложенные в объект инвестиций, риски, передаваемые другим организациям, то есть другим сторонам, участвующим в объекте инвестиций, и подверженность инвестора этим рискам.

Однако право собственности на тот или иной актив включает в себя право пользования этим активом [12, с. 93]. Поэтому основным критерием контроля за объектом инвестиций являются полномочия инвестора. Чтобы обладать полномочиями в отношении объекта инвестиций, инвестору необходимо иметь существующие права, которые предоставляют ему возможность в настоящий момент времени управлять значимой деятельностью. При оценке полномочий учитываются только реальные права и права, которые не являются правами защиты.

Установление факта наличия у инвестора полномочий зависит от того, какая деятельность является значимой, каким образом принимаются решения касательно значимой деятельности, а также от прав, которые в отношении объекта инвестиций имеет инвестор и другие стороны*(13). Следовательно, при оценке контроля за объектом инвестиций инвесторами выделяются три фактора:

- полномочия;

- значимая деятельность;

- существующие права.

Полномочия инвестора рассмотрены ранее. Здесь остановимся на значимой деятельности в объекте инвестиций.

Наличие контроля, в силу большинства прав голоса, не всегда является очевидным. Важно, чтобы инвестор имел контроль за значимой деятельностью. В качестве примеров решений касательно значимой деятельности можно привести:

- решения, касающиеся операционной деятельности и капитала объекта инвестиций, включая бюджеты;

- назначение и вознаграждение ключевого управленческого персонала объекта инвестиций или поставщиков услуг, а также прекращение трудовых отношений с указанными лицами*(14).

Для многих объектов инвестиций некоторые виды операционной финансовой деятельности оказывают существенное влияние на отдачу от инвестиций, таких как:

- продажа и покупка товаров или услуг;

- управление финансовыми активами на протяжении срока их полезного использования (в том числе по факту наступления дефолта);

- отбор, приобретение или отчуждение активов;

- исследования и разработка новых продуктов или процессов;

- определение структуры финансирования или привлечение финансирования*(15).

Права представляют собой полномочия при наличии возможности в настоящее время управлять значимой деятельностью. При этом инвестор должен учитывать только существующие права.

Консолидация предприятий - это многогранный процесс, и решать учетную проблему отражения этого процесса можно только комплексно, с учетом юридических, бухгалтерских и налоговых аспектов.

В соответствии с приказом Минфина России от 02.07.2010 N 66н "О формах бухгалтерской отчетности" и приказом Минфина России от 10.12.2002 N 126н "Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету "Учет финансовых вложений" ПБУ 19/02": "Финансовые вложения принимаются к бухгалтерскому учету по первоначальной стоимости" (ред. от 06.04.2015), первоначальной стоимостью финансовых вложений, приобретенных за плату, признается сумма фактических затрат организации на их приобретение, за исключением налога на добавленную стоимость и иных возмещаемых налогов (кроме случаев, предусмотренных законодательством Российской Федерации о налогах и сборах).

Мы не случайно обратили внимание на два документа, регулирующих систему бухгалтерского учета в России, так как в первом из них указано, что долгосрочные финансовые вложения (срок обращения/погашения превышает 12 мес.) отражаются по строке 1170 баланса в структуре внеоборотных активов. В то же время в ПБУ 19/02 вопрос обособленного отражения в балансе организации долгосрочных финансовых вложений вообще не поднимается. Поэтому не совсем понятна позиция Минфина России относительно долгосрочных финансовых вложений, которые в соответствии с Планом счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций (приказ Минфина России от 31.10.2000 N 94н) должны быть отражены по сч. 58 "Финансовые вложения" вместе с краткосрочными финансовыми вложениями.

Во-первых, план счетов бухгалтерского учета разработан на основе утвержденных положений по бухгалтерскому учету и в связи с внедрением в России требований Международных стандартов финансовой отчетности, следовательно, долгосрочные финансовые вложения должны быть отражены в балансе обособленно от краткосрочных финансовых вложений.

На это указывают и Концептуальные основы финансовой отчетности, где говорится, что принятие решений пользователями включает выбор, например, продавать либо удерживать инвестицию, инвестировать в одну отчитывающуюся организацию либо в другую. Как следствие, информация об отчитывающейся организации более полезна, если она может быть сопоставлена с аналогичной информацией о прочих организациях и со схожей информацией о той же организации за другой период или на другую дату [11 п. QC 20]. Долгосрочные инвестиции, сделанные в объект инвестиций, определяются, как правило, на долгосрочный период и предполагают получение экономических выгод в будущем. От этого зависит и их оценка. Краткосрочные финансовые вложения - это, как правило, инвестиции, предназначенные для продажи, оцениваемые по текущей рыночной стоимости. Именно поэтому мы считаем целесообразным учитывать их обособленно на сч. 06 "Долгосрочные финансовые вложения.

Введение в План счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций*(16) обособленного счета 06 "Долгосрочные финансовые вложения" будет способствовать не только правильному пониманию структуры баланса, но и обеспечит единство учета элементов бухгалтерской (финансовой) отчетности.

Во-вторых, стратегические цели производственных предприятий и финансовых компаний в отношении долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений различны. Если для одних эта инвестиция - актив, который компания держит в целях повышения стоимости капитала или получения других выгод, например в результате долговременных деловых взаимоотношений, то для других - это краткосрочные инвестиции, то есть инвестиции, которые легко могут быть реализованы и в отношении которых предполагается, что их будут сохранять на срок не более одного года, иными словами, действует принцип "вложить (купить), чтобы продать дороже".

Можно привести еще много аргументов в пользу раздельного учета долгосрочных и краткосрочных инвестиций, на фоне которых контраргумент С.М. Джаарбекова и др., приведенный в комментариях к новому плану счетов [13] относительно того, что построение аналитического учета по счету должно обеспечить возможность получения данных о долгосрочных финансовых вложениях, выглядит неубедительно. По такому принципу можно вообще оставить около десяти синтетических счетов, а остальное - дело аналитики.

Более того, изменения, внесенные в план счетов учета финансово-хозяйственной деятельности в 2000 г., повлекли за собой и изменение состава сч. 08 "Капитальные вложения", который теперь называется "Вложения во внеоборотные активы". Таким образом, на счете теперь не отражаются затраты по приобретению ценных бумаг других предприятий, и совершенно ничего не сказано о том, где учитывать эти затраты, формирующие стоимость приобретения [8, с. 109-110].

Вторая проблема связана с выделением расчетов между предприятиями консолидированной группы на сч. 79 "Внутрихозяйственные расчеты", который выступает как промежуточный счет между обычными счетами и позволяет контролировать центральной организации подведомственные структуры, выделенные на отдельный баланс, но не имеющие юридического статуса.

На такое смешивание функций сч. 79 "Внутрихозяйственные расчеты" обращает внимание Я.В. Соколов: "На практике часто путают функции этого счета, допуская, что он обеспечивает функцию взаимоотношений по схеме "мать-дочь". Это не так. Отношения между матерью и дочерью с формальных юридических позиций абсолютно равноправные, ибо и мать, и ее дочери обладают правами юридического лица" [14, с. 417]. В данном случае мы полностью согласны с мнением профессора Я.В. Соколова и предлагаем использовать для расчетов между предприятиями консолидированной группы сч. 78 "Расчеты с дочерними (зависимыми) предприятиями".

Метод полной интеграции счетов, или учет по методу приобретения, предполагает исключительный, полный и гарантированный контроль за объектом инвестиций, то есть означает возможность управлять финансовой и операционной политикой в целях получения выгод от этой деятельности.

В соответствии с этим методом покупатель отражает в учете приобретение активов и пассивов по их рыночной стоимости на дату приобретения. Если приобретение осуществляется поэтапно, например, на фондовой бирже, моментом приобретения контроля считается дата покупки более 50% акций. Если приобретение осуществляется посредством покупки на условиях, определяемых продавцом, считается, что контроль приобретен тогда, когда выполнены все наиболее значимые условия. Метод полной интеграции означает линейную трансформацию счетов интегрируемого предприятия со счетами материнской компании.

Рассмотрим структуру собственного капитала консолидированной группы, отраженного по методу приобретения.

Вложенный капитал представляет собой сумму средств, инвестированных собственником в момент образования консолидированной группы или включения предприятия в объединение. Инвестированный капитал представлен простыми и привилегированными акциями по их номинальной стоимости и капиталом, оплаченным сверх номинала. Первая часть инвестированного капитала отражает уставный капитал консолидированной группы предприятий. Однако структура ее уставного капитала значительно сложнее, чем у корпорации.

При регистрации устава предприятия обязательно указывается максимальное количество акций (долей), которое разрешено выкупить данному предприятию. Но у консолидированной группы нет устава, взаимоотношения между предприятиями строятся на другой основе. Уставы имеются только у отдельных предприятий, входящих в объединение, и именно в них определено максимальное количество акций, принятых к обращению.

Консолидация предприятий по методу полной интеграции счетов предполагает сохранение права собственности акционерами материнского общества в материнской компании и в то же время приобретение права собственности на долю участия в уставном капитале дочернего предприятия. Кроме того, в уставном капитале дочерних предприятий сохраняется неконтролирующая доля участия в не выкупленных материнской компанией акций. Следовательно, в разделе "Капитал и резервы" консолидированного баланса должны найти отражение уставный капитал материнской компании и неконтролирующая доля участия как оставшаяся часть уставного капитала акционеров дочернего предприятия по отношению к группе.

Приобретение акций дочерних предприятий можно сравнить с выкупом собственных акций с последующим их погашением после приобретения. Погашенные акции имеют статус разрешенных к выпуску и невыпущенных акций. Существуют два типа погашения акций: фактическое и конструктивное. При фактическом погашении подается формальный документ в государственные органы. Однако для консолидированной группы более приемлем конструктивный подход, при котором достаточно решения совета директоров для купли-продажи акций на фондовой бирже. Приобретенные акции другой организации, безусловно, являются финансовым активом, приносящим выгоду в качестве дивидендов, точнее, дающим право на получение дивидендов. Следовательно, он должен быть идентифицирован с чистыми активами другой организации, у которой эти акции куплены [15, с. 163].

Таким образом, акции, составляющие уставный капитал консолидированной группы, можно подразделить на находящиеся в обращении (акции материнской компании и акции, принадлежащие неконтролирующей доле участия) и приобретенные акции дочерних предприятий, находящиеся в портфеле. Это положение имеет принципиальное значение для отражения уставного капитала в консолидированном учете и отчетности группы.

Метод полной интеграции предполагает интеграцию статей баланса консолидированных предприятий. При этом результат консолидации выражается в расширении баланса материнской компании до консолидированного баланса.

Прежде чем приступить к рассмотрению отчетов группы, еще раз подчеркнем, что группа формально существует только в консолидированном бухгалтерском учете и отчетности, а материнская компания и дочерние предприятия остаются отдельными юридическими лицами. В соответствии с Федеральным законом от 26.12.1995 N 208-ФЗ "Об акционерных обществах" материнская компания, как и любое другое акционерное общество, не владеет активом дочернего предприятия, ей просто принадлежат акции (или соответствующая доля) дочернего предприятия, дающие право на управление ее активами.

Точно так же материнская компания не располагает всеми доходами и прибылями дочерней компании, а получает лишь дивиденды, выплачиваемые из этих прибылей акционерам. Однако долю прибыли, направляемую на выплату дивидендов, определяет материнская компания.

Пример 1. Инвестиции, сделанные материнской компанией А, взаимоисключаются (элиминируются) с долей участия в уставном капитале дочернего предприятия Б. Результат консолидации выражается в расширении баланса материнской компании (табл. 1). Увеличение стоимости актива на 3 000 тыс. руб. с момента приобретения представлено резервом (счет Прибыли и убытков) в 3 000 тыс. руб. после приобретения предприятия Б.

Таблица 1. Рабочая таблица консолидированного баланса, тыс. руб.

Статья	Предприятие		Консолидированный баланс
	Материнская компания А	Дочернее предприятие Б
Внеоборотные активы, всего	10 000	5 000	15 000
В том числе инвестиции в предприятие Б*	5 000	-	-
Чистые оборотные активы	5 000	3 000	8 000
Чистые активы	20 000	8 000	23 000
Акционерный капитал	10 000	5 000	10 000
Прибыли и убытки	10 000	3 000	13 000
Собственный капитал	20 000	8 000	23 000
* Предполагается, что материнская компания А приобрела 100% акций дочернего предприятия Б по номинальной стоимости. Инвестиции для наглядности выделены из состава активов. Инвестиции в данном примере - это денежные средства, уплаченные на фондовой бирже за акции предприятия Б.

Учетный эффект консолидации компаний в данном примере заключается в том, что при сложении балансов (А + Б) в консолидированном балансе исключаются:

- из баланса материнской компании А - инвестиции, сделанные в дочернее предприятие Б - 5 000 тыс. руб.;

- из баланса дочернего предприятия Б - акционерный капитал, отражающий долю участия материнской компании А - 5 000 тыс. руб.

Таким образом, итог консолидированного баланса будет меньше, чем алгебраическая сумма балансов (А + Б) на 5 000 тыс. руб. В бухгалтерских балансах материнской компании и дочернего предприятия это не отразится, а в консолидированном учете нужно сделать следующую бухгалтерскую запись:

Д-т сч. 80 "Уставный капитал"

К-т сч. 06 "Долгосрочные финансовые вложения" - 5 000 тыс. руб.

В оперативном учете ценных бумаг выкупленные акции дочернего предприятия из состава "акции в обращении" перейдут в "акции в портфеле". Кроме того, нераспределенная прибыль дочернего предприятия, полученная после включения его в консолидированную группу в виде причитающихся дивидендов материнской компании, увеличивает его активы на 3 000 тыс. руб.

В бухгалтерском учете консолидированных предприятий эта операция отражается следующим образом.

У дочернего предприятия:

- начисление дивидендов материнскому обществу:

Д-т сч. 84 "Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)"

К-т сч. 78 "Расчеты с дочерними (зависимыми) предприятиями", субсчет "Расчеты с материнским предприятием" - 3 000 тыс. руб.

- при перечислении средств:

Д-т сч. 78 "Расчеты с дочерними (зависимыми) предприятиями", субсчет "Расчеты с материнским предприятием"

К-т сч. 51 "Расчетный счет" - 3 000 тыс. руб.

У материнского общества:

- при получении извещения о начисленных дивидендах:

Д-т сч. 78 "Расчеты с дочерними (зависимыми) предприятиями"

К-т сч. 84 "Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)", субсчет "Прибыль дочернего предприятия после приобретения"

- 3 000 тыс. руб.

- при получении наличности:

Д-т сч. 51 "Расчетные счета"

К-т сч. 78 "Расчеты с дочерними (зависимыми) предприятиями" - 3 000 тыс. руб.

В рассматриваемом примере процесс трансформации бухгалтерских записей может быть представлен следующем образом (табл. 2, рис. 1).

                                80% группы

                            /-------------------\

                            |                   |

20% неконтролируемой доли                      

/------------\---------------------\ /--------------------/-----------\

|Включаются в|   | Нераспределенная | | Нераспределенная|   |Включаются |

|   расчет   |   | прибыль дочернего| |прибыль дочернего|   | в расчет  |

| затрат на  |   |  предприятия до  | |   предприятия,  |   | затрат на |

|обеспечение |   | приобретения (600| |  принадлежащего |   |обеспечение|

|  контроля  |   |    тыс. руб.)    | |   материнской   |   | контроля  |

|            |   |                  | |   компании до   |   |           |

|            |   |                  | |приобретения (800|--\|           |

|            |   |                  | |    тыс. руб.)   |  ||           |

\------------/   \------------------/ \-----------------/  |\-----------/

                                                           |

                                      /-----------------\  |

                                      | Нераспределенная|  |

                                      |прибыль дочернего|--|

                                      |предприятия после|  |

                                      | приобретения (1 |  |

                                      |  600 тыс. руб.) |  |

                                      \-----------------/  |

                                       /--------------------------------\

                                       |    Объединяется с прибылями и  |

                                       |  убытками материнской компании |

                                       \--------------------------------/

Рисунок 1. Схема разделения нераспределенной прибыли дочернего предприятия

Анализ данных табл. 2 свидетельствует, что при трансформации бухгалтерских записей в консолидированном учете наблюдается уникальный эффект: внутригрупповое перемещение на одинаковую сумму одноэлементных активов и обязательств не оказывает влияния на консолидированный баланс. Поправка к сумме двух балансов касается только первой операции, объединенная валюта балансов будет уменьшена на 5 000 тыс. руб.

В примере 1 показан процесс консолидации, когда материнская компания приобретает 100% акций дочернего предприятия, но такие случаи в практике встречаются довольно редко. Материнской компании достаточно приобрести 51% акций, чтобы иметь право на гарантированный контроль. Поэтому не всегда целесообразно отвлекать средства для 100%-ного участия в уставном капитале. Как отразить процесс консолидации, если материнская компания владеет, скажем, 80% акционерного капитала дочернего предприятия, а 20% останутся у акционеров дочернего предприятия (неконтролирующая доля участия)?

Суммарные активы и обязательства отражаются точно так же, как и в примере 1, но в акционерный капитал и нераспределенную прибыль дочернего предприятия должна быть внесена новая статья - "Неконтролирующая доля участия". По сути, речь идет о невыкупленной доле акций акционеров дочернего предприятия, которая не дает право контроля за объектом инвестиций, но обеспечивает право защиты этих инвестиций и, соответственно, право на часть переменного дохода от деятельности дочерних предприятий. Неконтролирующая доля участия должна быть рассчитана как соответствующий процент от чистых активов на дату подписания баланса. Но чистые активы фактически равняются акционерному капиталу плюс резервы. Поэтому неконтролирующую долю участия целесообразно рассчитывать путем разделения акционерного капитала и резервов.

Пример 2. Исходные данные те же, что и в примере 1, но компания А платит 4 800 тыс. руб. за 80% акционерного капитала предприятия Б, а нераспределенная прибыль до момента приобретения дочернего предприятия составила 1 000 тыс. руб. (табл. 3).

Таблица 3. Рабочая таблица консолидированного баланса, тыс. руб.

Статья баланса	Материнская компания А	Дочернее предприятие Б
Внеоборотные активы	10 000	5 000
Инвестиции в предприятие Б: приобретено 4 000 акций (номинальная стоимость одной акции равна 1 тыс. руб.)	4 800	-
Чистые оборотные активы	5 200	3 000
Баланс	20 000	8 000
Акционерный капитал	10 000	5 000
Прибыли и убытки	10 000	3 000
Собственный капитал	20 000	8 000
Баланс	20 000	20 000

В этом случае необходим расчет неконтролирующей доли участия.

Затраты на обеспечение контроля:

- себестоимость приобретенных акций Б - 4 800 тыс. руб.;

- 80% акционерного капитала Б - 4 000 тыс. руб.;

- 80% прибыль до приобретения - 800 тыс. руб.

Всего: 4 800 тыс. руб. Неконтролирующая доля участия:

- сальдо в консолидированном балансе - 1 600 тыс. руб.;

- 20% акционерного капитала Б - 1 000 тыс. руб.;

- 20% прибыли Б - 600 тыс. руб.

Всего: 1 600 тыс. руб. Прибыли и убытки:

- неконтролирующая доля участия 20% х 3 000 - 600 тыс. руб.;

- затраты на обеспечение контроля 80% х 1 000 - 800 тыс. руб.;

- до приобретения сальдо в консолидированном балансе - 11 600 тыс. руб.

Всего: 13 000 тыс. руб.

- компания А - 10 000 тыс. руб.;

- предприятие Б - 3 000 тыс. руб.

Всего: 13 000 тыс. руб.

1. Доля дочернего общества (меньшинства) в консолидированном балансе составит:

- в уставном капитале консолидированной группы - 1 000 тыс. руб. (5 000 х 20%);

- в резервах - 600 тыс. руб. (3 000 х 20%).

2. Акционерный капитал консолидированной группы - 11 000 тыс. руб. (10 000 + 1 000).

3. Нераспределенная прибыль группы - 12 200 тыс. руб. (11 600 доля материнского общества + 600 доля дочернего предприятия).

Следует обратить внимание, что по счету "Прибыли и убытки" неконтролирующая доля участия рассчитывается по конечному сальдо резервов дочернего предприятия. Разделение нераспределенной прибыли может быть представлено на следующей схеме (см. рис. 1).

Схема наглядно показывает, что нераспределенная прибыль дочернего предприятия 3 000 тыс. руб. в консолидированном учете должна подразделяться:

- на прибыль, отражающую неконтролирующую долю участия 600 тыс. руб. (3 000 х 20%);

- прибыль до приобретения 800 тыс. руб. (1 000 х 80%), которая включается в затраты на обеспечение, компенсируется инвестициями материнского общества и в учете больше не показывается;

- прибыль после приобретения 1 600 тыс. руб. (2 000 х 80%), которая объединяется с прибылью материнского общества.

Добавочный капитал (резерв переоценки). Реальная оценка активов и пассивов в объединенных счетах предполагает, чтобы методы оценки и презентации были идентичны для всей консолидированной группы. Следовательно, если какое-либо дочернее предприятие использует методы учета, отличительные от тех, которые используются в объединении (в материнском обществе), для отражения в учете идентичных операций и событий, имеющих место при аналогичных условиях, возникает необходимость осуществить предварительную корректировку объектов учета.

Исходя из этого, активы и обязательства дочернего предприятия нужно включать в консолидированный баланс по справедливой (рыночной) стоимости на дату приобретения. При переоценке внеоборотных активов необходимо создавать резерв переоценки. Поскольку переоценка должна проводиться по состоянию на дату приобретения, поэтому весь резерв переоценки является резервом до приобретения. Часть этого резерва, соответствующая доле участия материнского общества в уставном капитале дочернего предприятия, уменьшает стоимость инвестиций материнского общества и таким образом больше не отражается в консолидированном балансе как часть резервов группы. В составе собственного капитала консолидированного баланса отразится лишь добавочный капитал материнского общества и резерв переоценки, соответствующий неконтролируемой доле участия в общем резерве.

Добавочный капитал в отечественной практике образуется в основном в связи с возрастанием стоимости имущества предприятия. Он может возникнуть в результате переоценки основных средств, иных материальных ценностей и других активов, а также может быть сформирован за счет сумм дооценки объектов основных средств (по результатам переоценки), курсовых разниц по вкладам в уставный капитал в иностранной валюте и сумм дооценки различных видов материальных запасов.

Таким образом, при консолидации предприятий переоценка внеоборотных активов дочернего предприятия необходима только для объектов, по которым использовались другие методы оценки, нежели в материнской компании. Следовательно, при определении резерва переоценки необходимо предусмотреть резерв переоценки по внеоборотным активам, переоцененным до консолидации (в части добавочного капитала), и резерв переоценки для корректировки стоимости внеоборотных активов на момент консолидации. Добавочный капитал в дочернем предприятии уже отражен по его балансу, а резерв корректировки стоимости необходимо определить.

В заключение хотелось бы сделать небольшую ремарку в отношении еще одного показателя консолидированной финансовой отчетности - гудвилл, который представляет собой разницу между ценой приобретения и справедливой стоимостью всех активов (оборотного капитала, основных средств, нематериальных активов и т.п.) и принятых обязательств. В соответствии с GAAP гудвилл, как нематериальный актив с неопределенным сроком полезного использования, не амортизируется [16, с. 30].

Весьма важное уточнение, определяющее, что признание и оценку гудвилла определяют следующие моменты.

Во-первых, гудвилл является результатом оценки сделки по объединению, учтенной по методу приобретения, и может быть признан в качестве актива только по завершении сделки и после получения контроля за объектом инвестиций. Именно поэтому гудвилл часто определяют как доход или прибыль от выгодной покупки. Хотя, по нашему мнению, это не совсем верно. Прибыль, по общепринятому определению в бухгалтерском учете, не может быть признана в активе баланса, только в его пассиве. Да и то это касается нераспределенной прибыли. Главное заключается в том, что гудвилл является результатом оценки других активов, способных приносить экономические выгоды, приобретенных при объединении бизнеса.

Во-вторых, гудвилл должен содержать в себе будущие экономические выгоды. Это позволило разработчикам МСФО (IFRS) 3 "Объединение бизнеса" классифицировать его в качестве актива. Хотя по своей сути гудвилл не содержит никакой первоначальной стоимости, которая должна быть возмещена прежде, чем актив начнет приносить экономические выгоды. Тем более, что эти экономические выгоды содержат другие активы, активы объекта инвестиций. Следовательно, оценке подлежат другие активы, составляющие физическую основу объекта инвестиций, а не гудвилл. Именно поэтому разработчики МСФО (IFRS) 3 при невозможности прямой оценки гудвилла приняли решение определять его как остаток в разнице стоимости других активов, а сам гудвилл признать не идентифицируемым активом, подлежащим признанию отдельно.

Список литературы

1. Вайнштейн Д., Павлова Т. Применение МСФО: в 3 ч. / пер. с англ. 6-е изд., перераб. и доп. М.: Юнайтед Пресс, 2011. 3280 с.

2. Шнейдман Л.З. На пути к Международным стандартам финансовой отчетности // Бухгалтерский учет. 1998. N 1.

3. Ковалев В.В. Гудвилл как бухгалтерская категория // Бухгалтерский учет. 2005. N 8. С. 52-59.

4. Патров В.В. Как составить сводную отчетность // Бухгалтерский учет. 2001. N 3. С. 7-12.

5. Якутин Ю. Концептуальные подходы к оценке эффективности корпоративной интеграции // Российский экономический журнал. 1998. N 5. С.71-81.

6. Бурлакова О.В. Современные методологические проблемы консолидированного учета. М.: Бухгалтерский учет, 2008. 257 с.

7. Плотников В.С., Плотникова О.В. Концепция подготовки финансовой отчетности: концепция консолидированной финансовой отчетности и международная концепция интегрированной отчетности // Аудитор. 2014. N 10. С. 42-50.

8. Плотников В.С., Шестакова В.В. Финансовый и управленческий учет в холдингах / Под ред. д-ра экон. наук. проф. В.И. Бариленко. М.: ФБК-ПРЕСС, 2004. 336 с.

9. Булыга Р.П., Мельник М.В. Аудит бизнеса. Практика и проблемы развития: монография. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2013. 263 с.

10. Горбунов А.Р. Дочерние компании, филиалы, холдинги. Организационные структуры. Консолидированный баланс. Налоговое планирование. М.: Анкил, 1997. 265 с.

11. Концептуальные основы финансовой отчетности. URL: http://www.minfin.ru/common/upload/library/2014/06/main/kontseptualnye_os novy_na_sayt.pdf.

12. Фуруботн Э., Рихтер Р. Институты и экономическая теория. Достижения новой институциональной экономической теории / пер. с англ. под ред. В.С. Катькало, Н.П. Дроздовой. СПб.: СПбГУ, 2005. 701 с.

13. Джаарбеков С.М., Старостин С.Н., Давидовская И.Л., Смышляева С.В. Комментарии к новому Плану счетов. М.: Книжный мир, 2001. 189 с.

14. Соколов Я.В., Патров В.В., Карзаева Н.Н. Счета бухгалтерского учета: содержание и применение. М.: Финансы и статистика, 2006. 575 с.

15. Плотникова О.В., Плотников В.С. Учет финансовых инструментов как фактор обеспечения достоверности информации о функционировании компании на рынке: монография. М.: Финансы и кредит, 2013. 252 с.

16. Кинг А. Оценка справедливой стоимости для финансовой отчетности: новые требования FASB. М.: Альпина Паблишерз, 2011. 383 с.

-------------------------------------------------------------------------

*(1) Приказ Минфина России от 18.07.2012 N 106н "Международный стандарт финансовой отчетности (IFRS) 10 "Консолидированная финансовая отчетность", (приложение A).

*(2) Бреславцева Н.А., Ткач В.И., Кузьменко В.А. Балансоведение. М.: Приор, 2001. 234 с.

*(3) Сорокина Е.М. Бухгалтерская финансовая отчетность организации. М.: Финансы и статистика, 2004. 340 с.

*(4) Приказ Минфина России от 25.11.2011 N 160н "Международный стандарт финансовой отчетности (IFRS) 3 "Объединение бизнеса", (приложение 32).

*(5) Пояснительная записка к проекту Федерального закона "О внесении изменений в Федеральный закон "О консолидированной финансовой отчетности". URL: http://www.ippnou.ru/article.php?idarticle=011464.

*(6) Приказ Минфина России от 18.07.2012 N 106н "Международный стандарт финансовой отчетности (IFRS) 10 "Консолидированная финансовая отчетность", п. 6.

*(7) Там же, приложение А.

*(8) Там же, п. 7.

*(9) Там же, п. 4.

*(10) Там же, п. В2.

*(11) Приказ Минфина России от 18.07.2012 N 106н "Международный стандарт финансовой отчетности (IFRS) 10 "Консолидированная финансовая отчетность", п. В5.

*(12) Там же, п. В6.

*(13) Приказ Минфина России от 18.07.2012 N 106н "Международный стандарт финансовой отчетности (IFRS) 10 "Консолидированная финансовая отчетность", п. В9, 10.

*(14) Там же, п. В12.

*(15) Там же, п. В11.

*(16) Приказ Минфина России от 31.10.2000 N 94н (ред. от 08.11.2010) "Об утверждении Плана счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций и Инструкции по его применению".