Энциклопедия решений. Принятие решения о согласии на совершение (об одобрении) сделки АО с заинтересованностью (декабрь 2024)

Принятие решения о согласии на совершение сделки АО с заинтересованностью с 01.01.2017

Внимание

С 01.01.2017 Федеральным законом от 03.07.2016 N 343-ФЗ "О внесении изменений в Федеральный закон "Об акционерных обществах" и Федеральный закон "Об обществах с ограниченной ответственностью" в части регулирования крупных сделок и сделок, в совершении которых имеется заинтересованность" вносятся существенные изменения в порядок совершения сделок с заинтересованностью АО.

Отношения, связанные с заключением сделки с заинтересованностью, возникшие до 01.01.2017, регулируются по старым правилам (см. подробнее Принятие решения об одобрении сделки с заинтересованностью АО до 01.01.2017).

С 01.01.2017 решение о согласии на совершение акционерным обществом сделки с заинтересованностью на основании заявленного требования о необходимости принятия такого решения, по общему правилу, принимает совет директоров (наблюдательный совет) АО (абз. второй п. 1 и п. 4 ст. 83 Федерального закона от 26.12.1995 N 208-ФЗ "Об акционерных обществах", далее - Закон об АО).

Общее собрание акционеров принимает решение о согласии на совершение сделки с заинтересованностью в следующих случаях:

- если предметом сделки или нескольких взаимосвязанных сделок является имущество, стоимость которого по данным бухгалтерского учета (цена предложения приобретаемого имущества) составляет 10 и более процентов балансовой стоимости активов АО по данным его бухгалтерской (финансовой) отчетности на последнюю отчетную дату, за исключением сделок, предусмотренных абзацами третьим и четвертым п. 4 ст. ст. 83 Закона об АО (абз. второй п. 4 ст. 83 Закона об АО);

- если сделка или несколько взаимосвязанных сделок являются реализацией более 2% обыкновенных акций, ранее размещенных АО, и обыкновенных акций, в которые могут быть конвертированы ранее размещенные эмиссионные ценные бумаги, если уставом АО не предусмотрено меньшее количество акций (абз. третий п. 4 ст. 83 Закона об АО). Из абз. второго этого же пункта следует, что эти сделки одобряются общим собранием акционеров вне зависимости от суммы сделки;

- если сделка или несколько взаимосвязанных сделок являются реализацией привилегированных акций, составляющих более 2% акций, ранее размещенных АО, и акций, в которые могут быть конвертированы ранее размещенные эмиссионные ценные бумаги, конвертируемые в акции, если уставом АО не предусмотрено меньшее количество акций (абз. третий п. 4 ст. 83 Закона об АО);

- если количество незаинтересованных директоров составляет менее определенного уставом кворума для проведения заседания совета директоров (наблюдательного совета) АО по такому вопросу (п. 2 и абз. второй п. 3.2 ст. 83 Закона об АО);

- в ПАО - если имеется только один незаинтересованный директор и уставом АО не предусмотрен больший кворум для проведения заседаний по такому вопросу (п. 3.1 ст. 83 Закона об АО);

- если уставом АО с числом акционеров - владельцев голосующих акций 49 и менее предусмотрено, что функции совета директоров осуществляет общее собрание акционеров (абз. второй п. 1 ст. 64 Закона об АО).

Внимание

Для принятия советом директоров (наблюдательным советом) АО и общим собранием акционеров решения об одобрении сделки с заинтересованностью совет директоров (наблюдательный совет) АО определяет цену отчуждаемых либо приобретаемых имущества или услуг в соответствии со ст. 77 Закона об АО (п. 7 ст. 83 Закона об АО).

Также совету директоров АО рекомендуется до одобрения сделки:

- предварительно рассматривать независимыми директорами АО вопрос о существенных сделках с заинтересованностью контролирующего лица АО до рассмотрения этого вопроса на заседании совета директоров (в том числе и при вынесении указанного вопроса на общее собрание акционеров) (п. 320 части Б Кодекса корпоративного управления, направленного письмом Банка России от 10.04.2014 N 06-52/2463, далее - Кодекс корпоративного управления);

- в случае выявления фактической заинтересованности в сделке (при отсутствии формальной заинтересованности) отражать такие обстоятельства в материалах по данному вопросу и рекомендовать фактически заинтересованным акционерам и членам совета директоров АО не принимать участия в голосовании по вопросу одобрения такой сделки (п. 323 части Б Кодекса корпоративного управления).

Принятие решения о согласии на совершение сделки с заинтересованностью советом директоров непубличного АО

Совет директоров непубличного АО принимает решение о согласии на совершение сделки с заинтересованностью большинством голосов директоров, не заинтересованных в совершении сделки. Большее количество голосов незаинтересованных директоров может быть предусмотрено уставом АО.

Если количество незаинтересованных директоров составляет менее определенного уставом кворума*(1) для проведения заседания совета директоров (наблюдательного совета) АО, решение по данному вопросу должно приниматься общим собранием акционеров в порядке, предусмотренном п. 4 ст. 83 Закона об АО (п. 2 ст. 83 Закона об АО).

Принятие решения о согласии на совершение сделки с заинтересованностью советом директоров публичного АО

Совет директоров ПАО принимает решение о согласии на совершение сделки с заинтересованностью большинством голосов (если необходимость большего числа голосов не предусмотрена уставом АО) директоров, не заинтересованных в ее совершении, не являющихся и не являвшихся в течение одного года, предшествовавшего принятию решения:

1) лицом, осуществляющим функции единоличного исполнительного органа АО, в том числе его управляющим, членом коллегиального исполнительного органа АО, лицом, занимающим должности в органах управления управляющей организации АО;

2) лицом, супруг, родители, дети, полнородные и неполнородные братья и сестры, усыновители и усыновленные которого являются лицами, занимающими должности в органах управления управляющей организации АО, управляющей организации АО, либо лицом, являющимся управляющим АО;

3) лицом, контролирующим АО или управляющую организацию (управляющего), которой переданы функции единоличного исполнительного органа АО, или имеющим право давать АО обязательные указания (п. 3 ст. 83 Закона об АО).

Если количество незаинтересованных директоров, отвечающих данным требованиям, становится менее двух, если большее количество директоров, составляющее кворум для проведения заседания совета директоров (наблюдательного совета) ПАО по данному вопросу, не предусмотрено уставом ПАО, такая сделка требует согласия общего собрания акционеров на ее совершение в порядке, предусмотренном п. 4 ст. 83 Закона об АО (п. 3.1 ст. 83 Закона об АО). Иными словами устав ПАО не может предусматривать кворум для принятия решения советом директоров АО меньше, чем 2 независимых директора.

Помимо указанных требований к независимым директорам уставом АО могут быть предусмотрены и дополнительные критерии, как для всех, так и только отдельных сделок с заинтересованностью. При наличии дополнительных критериев устав АО должен также предусматривать кворум (не менее 2 директоров) для проведения заседания совета директоров (наблюдательного совета) по данному вопросу (абз. первый п. 3.2 ст. 83 Закона об АО).

Если количество таких директоров становится менее количества, составляющего кворум, определенный уставом для проведения заседания совета директоров (наблюдательного совета) АО по данному вопросу, данное решение должно приниматься общим собранием акционеров в порядке, предусмотренном п. 4 ст. 83 Закона об АО (абз. второй п. 3.2 ст. 83 Закона об АО).

Таким образом, в ПАО решение о согласии на совершение сделки с заинтересованностью принимается, как минимум, двумя незаинтересованными директорами, отвечающим установленным требованиями. Для НПАО такого требования нет.

Принятие решения о согласии на совершение сделки с заинтересованностью общим собранием АО

Условия совершения сделок	Количество голосов, необходимых для принятия решения	Норма Закона об АО
по общему правилу	большинство голосов всех не заинтересованных в совершении сделки акционеров - владельцев голосующих акций АО, принимающих участие в голосовании	абз. первый п. 4 ст. 83 Закона об АО
при совершении НПАО сделки, в которой заинтересованы все акционеры - владельцы голосующих акций и при этом кто-либо из таких акционеров требует получения согласия на ее совершение (при условии, что такое право предоставлено ему уставом АО)	большинство голосов всех акционеров - владельцев голосующих акций АО, принимающих участие в голосовании	абз. первый п. 4.1 ст. 83 Закона об АО
при совершении сделки, в которой заинтересованы все акционеры - владельцы голосующих акций АО и при этом в совершении такой сделки имеется заинтересованность иного лица (иных лиц)	большинство голосов всех акционеров - владельцев голосующих акций общества, принимающих участие в голосовании	абз. второй п. 4.1 ст. 83 Закона об АО
при совершении крупной сделки, являющейся одновременно сделкой с заинтересованностью, предметом которой является имущество, стоимость которого составляет более 50% балансовой стоимости активов АО, определенной по данным его бухгалтерской (финансовой) отчетности на последнюю отчетную дату	большинство в три четверти голосов акционеров - владельцев голосующих акций, принимающих участие в общем собрании акционеров, и большинством голосов всех не заинтересованных в сделке акционеров - владельцев голосующих акций, принимающих участие в общем собрании акционеров	п. 4 ст. 49, п. 5 ст. 79 Закона об АО

Принятое общим собрания акционеров/единственным акционером, советом директоров решение об одобрении сделки с заинтересованностью оформляется письменно: соответственно, протоколом общего собрания акционеров (п. 3 ст. 181.2 ГК РФ, п. 1 ст. 63 Закона об АО), решением единственного акционера (п. 3 ст. 47 Закона об АО), протоколом заседания совета директоров (п. 2 ст. 63 Закона об АО).

Требования к содержанию решения о согласии на совершение сделки с заинтересованностью установлены п. 6 ст. 83 Закона об АО.

Внимание

Уставом НПАО может быть установлен отличный от установленного законом порядок одобрения сделок с заинтересованностью либо установлено, что положения главы XI Закона об АО не применяются к данному обществу. Такие положения могут быть включены в устав НПАО, либо исключены из него при учреждении АО или при внесении изменений в устав по решению общего собрания акционеров, принятому всеми акционерами единогласно (п. 8 ст. 83 Закона об АО).

В обществе, все голосующие акции которого принадлежат одному акционеру, решения по вопросам, относящимся к компетенции общего собрания акционеров, принимаются этим акционером единолично и оформляются письменно (п. 3 ст. 47 Закона об АО).

Представители РФ, субъектов РФ, назначенные в совет директоров (наблюдательный совет) АО, в отношении которых принято решение об использовании специального права ("золотой акции"), участвуют в общем собрании акционеров с правом вето при принятии общим собранием акционеров решений о совершении АО сделок с заинтересованностью (п. 3 ст. 38 Федерального закона от 21.12.2001 N 178-ФЗ "О приватизации государственного и муниципального имущества", п. 5 ст. 1 Закона об АО).

В предусмотренных законом случаях информация об одобрении сделки с заинтересованностью подлежит раскрытию.

______________________________

*(1) Во внутренних документах АО рекомендуется закрепить положение о том, что при проведении заседаний совета директоров в очной форме для определения наличия кворума и результатов голосования учитывается письменное мнение по вопросам повестки дня заседания члена совета директоров, отсутствующего на заседании, и определить порядок получения письменного мнения члена совета директоров, обеспечивающий его оперативное направление и получение (например, посредством телефонной или электронной связи) (п. 159 части Б Кодекса корпоративного управления).

Тема

Порядок совершения сделок с заинтересованностью АО с 01.01.2017

См. также

Содержание решения о согласии на совершение АО крупной сделки и сделки с заинтересованностью с 01.01.2017

Предоставление и раскрытие АО сведений о сделке с заинтересованностью с 01.01.2017

Совет директоров (наблюдательный совет) АО

Внеочередное общее собрание акционеров АО

Формы документов

Протокол заседания совета директоров АО о согласии на совершение сделки, в совершении которой имеется заинтересованность

Протокол внеочередного общего собрания акционеров о согласии на совершение сделки, в совершении которой имеется заинтересованность

Примерная форма протокола внеочередного общего собрания акционеров о согласии на совершение крупной сделки, в совершении которой имеется заинтересованность

Еще...